上半年過去，汽車行業(yè)瘋狂內(nèi)卷的態(tài)勢終于有點消停。對于電池來說，也要中場休息歇口氣，看看情況如何。不過，電池的數(shù)據(jù)總有滯后性，目前的最新數(shù)據(jù)都是1~5月的，稍微有點遺憾。

總的來說，電池行業(yè)上半年是精彩紛呈，出現(xiàn)了很多新氣象。絕對是值得我們記住的一年。

舉個例子，最近隨著小米YU7的爆單，其電池供應(yīng)商寧德時代的洛陽基地四期“火力全開”，同時進行，好不熱鬧。還有前些日子奇瑞跟LG簽約，提供O&J品牌產(chǎn)品所用的大圓柱電池，共8GWh。可以說，時時刻刻都有新的變化。

01

市場份額的爭奪

先來看最新的數(shù)據(jù)。根據(jù)韓國研究機構(gòu)SNE Research的最新披露，2025年1~5月全球動力電池裝車總量為401.3GWh，同比增長38.5%。（見上圖）

而從排名來看，與2024年同期相比，TOP10公司中，TOP3公司寧德時代、比亞迪、LGES排名不變，中創(chuàng)新航由第6名升至第4名。

下降的有兩個，三星SDI由第4名降至第7名，松下由第7名降至第8名，億緯鋰能排第9名，蜂巢能源排名第10位。

從市場份額來看，TOP10公司中，寧德時代、比亞迪、國軒高科、億緯鋰能、蜂巢能源裝車份額增長，而LGES、中創(chuàng)新航、SK On、三星SDI、松下裝車份額下降，其中LGES下滑最明顯，下降2.1%。

不過，就像前面說的，LGES剛跟奇瑞簽了個大單，心要定一點了。而SK On則通過與亞馬遜創(chuàng)始人Jeff Bezos支持的美國電動汽車初創(chuàng)公司Slate，于4月簽訂獨家的20 GWh電池供應(yīng)協(xié)議，尋求業(yè)務(wù)復(fù)蘇。

此外，2025年1~5月全球（不含中國）動力電池裝車量數(shù)據(jù)，達(dá)169.3GWh，同比增長26.0％。最引人注目的變化是比亞迪首次沖進前五，改寫了TOP10榜單格局。這也說明，比亞迪海外的拓展加速了，而且取得了成果。

我們再簡單計算一下，去掉不含中國的部分，也就是中國市場的裝機量是232GWh。而根據(jù)高工產(chǎn)業(yè)研究院（GGII）的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，2024年我國新能源汽車銷售約1135萬輛，動力電池裝機量約531GWh。其中，2024年乘用車領(lǐng)域裝機約468.1GWh。

今年五個月的量達(dá)到了去年的一半左右，可見今年的增速還是不錯的。

此外，TOP10企業(yè)中，有三家公司實現(xiàn)了同比三位數(shù)增長，其中特斯拉增幅最高，達(dá)273%；比亞迪（142.9%）、孚能科技（102%）緊隨其后。三星SDI、松下則出現(xiàn)同比負(fù)增長，成為TOP10中僅有的兩家下滑企業(yè)。

值得一提的是，1-5月特斯拉裝機量達(dá)到3.6GWh，市場份額提升至2.2%，其本土化生產(chǎn)策略正快速釋放市場潛力。

TOP10企業(yè)中，中國公司依然有5家，分別為寧德時代、比亞迪、孚能科技、國軒高科、中創(chuàng)新航。中國公司在海外動力電池市場的裝車量總計73.4GWh，市場份額為43.3%。其中，寧德時代以裝車量50.4GWh、同比增速36.7%、市占率29.8%，穩(wěn)坐第一。

值得一提的是，隨著車企自研電池的速度加快，對于寧德時代這樣的巨頭電池企業(yè)的威脅也越來越大。所以，寧德時代與車企，也在不斷加深合作和綁定。

比如，就在7月4日，寧德時代和吉利簽訂全面電動化深化戰(zhàn)略合作協(xié)議，聚焦動力電池技術(shù)協(xié)同、產(chǎn)品平臺融合及供應(yīng)鏈體系建設(shè)，推動全產(chǎn)業(yè)鏈深度協(xié)同發(fā)展。

還有一個不能繞開的問題，就是車企除了自研，電池的二供甚至三四五六七八供都有，也就是不把雞蛋放在一個籃子里。從我們整理的2023~2024年的吉利和奇瑞的電池供應(yīng)商表格中，您能看出些東西來嗎？嘿嘿。

02

大圓柱搶了方殼的風(fēng)頭

今年上半年，最大的看點卻是大圓柱電池的風(fēng)生水起，可謂高光時刻。

本來還有一個全固態(tài)電池，每每有一驚一乍的消息發(fā)出來。但是，因為普遍的量產(chǎn)時間都在2027年，現(xiàn)實的意義不大，我們就不在這篇文章里面贅言了。放在后面。

從寶馬的供應(yīng)商億緯鋰能發(fā)布大圓柱方面的產(chǎn)品和信息開始，今年大圓柱終于突破了往年的陰霾。而且，億緯鋰能副總裁、電池系統(tǒng)研究院院長江吉兵還表示，“按照我判斷，我覺得將來應(yīng)該有一半的份額。”

跟基于雙干法電極的特斯拉不同，寶馬陣營是基于濕法電極和全極耳（非揉平）方案，同樣開始強力市場滲透。而且，諸多車企如通用、保時捷、沃爾沃、Stellantis、奔馳、蔚來、嵐圖、江淮、一汽奔騰等也前前后后都加入了大圓柱電池陣營。

當(dāng)然，根據(jù)起點研究院的數(shù)據(jù)，2024年，國內(nèi)大圓柱電池的總裝機量僅為11.15GWh。雖然連續(xù)3年遞增，但也僅僅2+%的份額。而且，這里面46系圓柱電池2024年的裝機量，也就占到0.3%，還沒到小趨勢的1%（一個重要的成勢節(jié)點）。

不過，從各大研究機構(gòu)的預(yù)判來看，2025年全球市場對于大圓柱電池的需求將達(dá)到百GWh級別，很令人期待啊。而且，2030年的市場需求相比2025年，還將有4~5倍的增長空間，對應(yīng)市場規(guī)模達(dá)到了千億元級別，可謂前景廣闊。

從性能參數(shù)來說，根據(jù)寶馬公開資料，寶馬第六代電池的能量密度提升20%，能達(dá)到350Wh/kg，比特斯拉的4680還高差不多50Wh/kg。

此外，電池續(xù)航里程增加30%，充電速度提升30%，電驅(qū)整體能效提升20%，成本更是降低40~50%。關(guān)鍵是，寶馬的大圓柱電池良率比特斯拉高太多了。

寶馬的“大哥”效應(yīng)下，到目前為止，已經(jīng)確定三家大圓柱電池供應(yīng)商，分別是寧德時代、億緯鋰能和遠(yuǎn)景（參數(shù)丨圖片）動力（AESC）。

這里要說一下，之前我也寫過，億緯鋰能之所以堅持大圓柱電池這個賽道，是有個“原位升級”的原則。因為方殼電池很難做到“原位升級”，每種材料的膨脹力都不一樣，中間界面材料不一樣，但圓柱電池就沒有“膨脹力”這個概念，沒有應(yīng)力抗衡的過程，所以更具優(yōu)勢。

實際上，除了億緯鋰能，“悶聲發(fā)大財”的寧德時代2023年也已經(jīng)研發(fā)出4680和4695兩種型號大圓柱電池，還規(guī)劃了8條共12GWh的大圓柱電池產(chǎn)線。

而作為傳統(tǒng)車企，寶馬集團更是已經(jīng)準(zhǔn)備大干一場，部署了5個生產(chǎn)第六代電池包的生產(chǎn)基地，再加上自身的電芯技術(shù)三大能力中心——電芯技術(shù)能力中心(BCCC)、電芯制造能力中心(CMCC)與電芯回收能力中心(CRCC)。技術(shù)儲備方面，確實是深藏不露。

不過，作為動力電池的主流，方殼鋰電池的巨頭們并沒有睡著，也在不斷前進。而且，目前市場的主流，還是方殼電池。

比如，按照起點研究院的最新數(shù)據(jù)，今年5月，方形鋰電池、圓柱鋰電池、軟包鋰電池的裝機量分別為51.01GWh、1.06GWh、0.28GWh，很明顯，圓柱鋰電池的路還很長。軟包鋰電池同比下降53.33%，可謂失勢。

總的說來，電池的競爭隨著固態(tài)電池越來越近，以及電池技術(shù)的不斷迭代進步，格局的變化是越來越快的，各家電池企業(yè)肯定是無法安然入睡，必得時刻保持戰(zhàn)斗狀態(tài)，這也是件無奈的事。而進入下半年，好戲繼續(xù)開演，我們繼續(xù)走著瞧吧。