公司涉嫌非法集資，但大量客戶竟無人報案，相關部門未移送涉嫌犯罪案件，也未立案。檢察機關在辦理該公司員工詐騙案時發現集資詐騙線索，及時監督立案，在“暴雷”前精準“拆彈”——

詐騙案背后的“黃金交易陷阱”

近年來，非法集資犯罪案件持續高發多發，涉案金額不斷攀升，犯罪手段不斷翻新，隱蔽性和迷惑性增強，風險防范化解任務依然艱巨。

劉某等人對外謊稱進行黃金交易，實際開展非法集資業務長達7年，嚴重侵害了群眾的合法權益。2024年3月1日，山東省青島市檢察院以涉嫌集資詐騙罪、洗錢罪對劉某等人提起公訴。9月20日，青島市中級法院作出一審判決，以集資詐騙罪、洗錢罪數罪并罰，判處劉某無期徒刑，剝奪政治權利終身，并處沒收個人全部財產；判處李某有期徒刑十六年，并處罰金330萬元。一審判決作出后，二被告人提出上訴。今年3月3日，山東省高級法院裁定駁回上訴，維持原判。6月10日，，該案位列其中。

檢察機關開展防范非法集資宣傳活動。

員工模仿公司業務模式進行詐騙

2015年深秋，劉某成為金某金行貴金屬有限公司（下稱金某公司）的實際控制人，并與李某共同經營。裝潢考究的店面，琳瑯滿目的黃金飾品，無聲地展示著公司的雄厚實力。然而，這背后卻是一個精心編織的巨大陷阱。

劉某和李某深知僅靠傳統方式銷售黃金飾品，利潤不能滿足二人的野心，于是在未取得任何國家金融許可的前提下，二人設計了一套名為“黃金延期交付”的方案，即客戶購買黃金飾品后，可選擇數月后提貨，或選擇到期不取貨，由公司“退還本金”并支付月息0.5%至1%的利息。面對遠高于銀行同期利率的回報承諾，絕大多數投資者選擇了后者。

為了吸納資金，金某公司的電話營銷員隨機撥打陌生號碼，在豪華酒店舉行“投資推薦會”，銷售人員以極具煽動性的語言夸大黃金市場的投資回報，反復強調“實物黃金托底”“零風險保本”。

從2015年10月到2022年11月，有1600余人投資購買黃金。非法集資來的錢，絕大部分被劉某和李某用于支付早期投資者的“利息”和“本金”，其余資金則流入了劉某、李某的個人賬戶，被用于購買證券、保險、房產、汽車等。

就在這場巨大的騙局看似還能勉強運轉之時，另一場“模仿”騙局在公司內部悄然上演。

公司業務總監高某看著公司的“成功模式”打起了歪主意，他偽造公司印章，以公司名義私下與20多名信任他的客戶簽訂了《實物黃金買賣延期交收合同》。但高某沒有把騙來的300余萬元投入公司，而是全部用于個人揮霍。

2021年，這20多名被高某欺騙的客戶因到期無法拿回本金和承諾的高息，在多次追討無果后到青島市公安局市南分局報案。市南分局迅速展開偵查，鎖定了高某的犯罪事實。

從詐騙案中發現非法集資線索

“在辦理高某（已被判刑）詐騙案時，我們發現其模仿的金某公司業務模式存在明顯異常，該公司宣稱的‘黃金延期交付’并承諾高息回報的模式，高度符合非法集資特征。”青島市市南區檢察院辦案檢察官介紹，“但奇怪的是，金某公司的大量客戶竟無一人報案，金融監管部門也未移送涉嫌犯罪案件，公安機關也未立案，這種反常引起了我們的高度警覺。”

隨后，檢察官進一步有針對性地訊問高某，重點核實了金某公司的業務模式。高某供述了金某公司通過發布媒體廣告、發放宣傳單等方式對外進行宣傳，以承諾定期返還本金和年化收益的方式非法吸收公眾存款，這證實了金某公司的業務模式符合非法集資犯罪的特征。

檢察官研究案情，查看流水情況。

“通過對海量銀行流水的細致審查比對，我們發現劉某賬戶中的大部分轉款數額呈現有規律重復，具有明顯的返本付息特點，初步判斷涉案金額可能高達上億元。”辦案檢察官介紹說，通過這一方式，檢察機關初步掌握了涉案金額和人數規模，研判出該案的社會危害性和影響，認為金某公司已經違反國家金融管理法律規定，劉某等人存在非法集資的重大嫌疑。

檢察機關在對高某作出批準逮捕決定的同時，引導公安機關查明高某案的被害人身份信息，并根據被害人身份信息向金某公司調取被害人在該公司真實的投資合同等書證，發現涉及金額215萬元。

檢察機關與監管部門召開聯席會議。

綜合調查核實情況，檢察機關認為，金某公司通過公開宣傳，以高息為誘餌，向不特定社會公眾吸收資金，涉嫌非法集資犯罪，金融監管部門應當將金某公司涉嫌非法集資犯罪案件移送公安機關立案偵查，遂于2021年10月30日向其發函并附上已調查核實的證據，建議移送涉嫌犯罪案件。

同年12月9日，金融監管部門向公安機關移送案件線索。12月17日，青島市公安局市南分局對該案立案偵查，后又相繼對關聯案件立案偵查，依法查扣凍結涉案財產3000余萬元、房產3套。

案發前銷毀財務數據

在案發前夕，劉某為了銷毀罪證，將公司備份的所有財務數據刪除或銷毀。“劉某銷毀財務數據的行為，恰恰暴露了其掩蓋犯罪事實、逃避打擊的主觀意圖。”辦案檢察官分析認為，劉某的行為雖給后續準確認定犯罪數額帶來了巨大挑戰，但也為認定其具有非法占有目的提供了有力佐證。

檢察官向涉案集資參與人了解情況。

如何在財務數據被銷毀且大量集資參與人未報案、報案集資參與人提供材料不完整的情況下，精準認定劉某和李某的非法集資數額？檢察機關依法介入，與公安機關會商，最終查明，返本付息規模為17億余元，集資款被主要用于返本付息而非生產經營活動。

“面對財務數據滅失的困境，我們創新采用了‘資金規律分析法’。”辦案檢察官介紹，這種以數據為核心的證據認定模式，為同類案件在證據滅失情況下的事實認定提供了可復制經驗。

檢察機關在審查劉某銀行賬戶流水過程中發現，2022年11月，劉某、李某在被監視居住期間，為掩飾、隱瞞集資詐騙犯罪所得及收益，將集資款500萬元轉至廣東省深圳市某公司，其中100萬元用于購買黃金原料交付他人，400萬元轉入多個賬戶委托他人保管。為此，檢察機關建議公安機關及時進行偵查，深挖“自洗錢”犯罪線索并對相關財產依法追回。

2023年7月24日，公安機關以劉某、李某涉嫌集資詐騙罪、洗錢罪移送審查起訴。因該案可能判處無期徒刑，2024年2月7日，市南區檢察院將該案移送至青島市檢察院。

劉某、李某的行為是構成非法吸收公眾存款罪還是集資詐騙罪？在審查起訴期間，青島市檢察院通過審查集資模式認定劉某、李某非法集資的犯罪事實，同時結合資金流向，發現正常的黃金飾品交易僅占集資款的4%，90%以上的集資款被用于返本付息而非生產經營活動，再加上劉某毀滅相關財務數據等行為，認定劉某、李某具有非法占有目的，構成集資詐騙罪。

庭審現場。

2024年3月1日，青島市檢察院以劉某、李某涉嫌集資詐騙罪、洗錢罪向青島市中級法院提起公訴。9月20日，青島市中級法院作出上述一審判決。二被告人提出上訴后，2025年3月3日，山東省高級法院裁定駁回上訴，維持原判。

利用大數據篩查企業風險情況

“隨著時間推移，金某公司新進資金越來越難以覆蓋巨額本息，資金鏈瀕臨斷裂。”辦案檢察官介紹，檢察機關及時依法監督立案，揭開了非法集資與洗錢犯罪交織的復雜生態，在公司“暴雷”前及時查處，有效避免了集資參與人的更大損失，也降低了涉案人員轉移集資款的風險。在監督立案后，靈活運用刑事政策和強制措施促使犯罪嫌疑人退賠，同時加大扣押、追繳、變現力度，通過上述“組合拳”，挽回經濟損失4000余萬元。

“黃金延期交付模式的背后往往隱藏著諸多風險，比如投資者的資金并未真正投入到黃金交易中，而是被用于個人揮霍或填補資金缺口，一旦資金鏈斷裂，投資者將血本無歸；如果沒有真實的交易支撐，隨著參與人數的增加和資金規模的擴大，犯罪團伙承諾的黃金交付或返本付息往往無法兌現。”辦案檢察官提醒，投資者要強化風險認知，保持理性判斷，不要輕信“穩賺不賠”“低風險高回報”等虛假宣傳，對年化收益率超過同期銀行存款利率的項目保持高度警惕；面對熟人推薦或網絡宣傳的投資項目，在投資之前，通過官方平臺核查相關單位的經營資質和業務合法性；在簽訂投資合同時，認真閱讀合同條款，特別是關于資金用途、收益分配、黃金交付等關鍵內容，警惕“保本保息”“固定回報”等違規承諾，如有疑問應及時咨詢專業人士，確保自身權益得到有效保障。

案件結束后，檢察機關結合涉非法集資案件數量大、種類多、地域特點鮮明的情況，以及非法集資犯罪分子職業化程度高、再犯罪率高等特點，在分析類案的基礎上，開發出非法集資案件大數據法律監督模型，對轄區內涉金融企業定期開展數據篩查，從企業經營風險及企業人員從業經歷兩個維度綜合判斷企業風險情況，對篩查出的轄區內多個可能涉嫌非法集資犯罪的企業，要求相關部門進行監督檢查。截至目前，相關部門已對轄區內十余家企業進行清退。

來源：檢察日報·明鏡周刊