最近，相關保險公司公布了其專屬商業養老保險在2024年的結算利率情況，多款產品的收益率成功突破4%大關。

專屬商業養老保險是一種旨在長期鎖定資金、專門服務于個人養老需求的保險產品。其特點包括投保流程簡化、交費方式靈活以及收益穩定可靠。根據產品設計，此類保險采用了“保底+浮動”的收益模式，為投保人提供了穩健型賬戶和進取型賬戶兩種選擇。

通過整理相關公司的產品信息，險聯社了解到，穩健型賬戶在2024年的結算利率范圍在2.5%至4.07%之間；而進取型賬戶的結算利率則在2%至4.12%之間。粗略計算，兩者的平均收益率（算數平均值）分別為3.11%和3.24%。

超七成產品收益率超3%

通常情況下，專屬商業養老保險的穩健型賬戶主要投資于固定收益類資產，同時適度配置權益類和流動性資產，以確保資金的安全與穩定增值；而進取型賬戶則更加側重于權益類資產的投資，對市場波動有較高的承受力，旨在追求更高的收益。

值得注意的是，高收益往往伴隨著高風險，盡管進取型賬戶的實際收益更高，但其提供的最低保證利率普遍在0.5%至0.75%之間，明顯低于穩健型賬戶的約2%水平。

總的來看，有七成產品的結算利率達到了3%及以上，在統計的27只產品中，穩健賬戶收益率達到3%及以上的產品有20只，而進取賬戶收益率達到3%及以上的產品則有25只。

有四款產品的結算利率超過了4%。其中，國民養老的國民共同富裕及其B款產品的穩健賬戶利率為4.07%，進取賬戶利率為4.12%；新華養老的盈佳人生及其智享版產品的穩健賬戶利率為4.05%，進取賬戶利率為4.1%，分別位居兩類賬戶結算利率的前列。

此外，恒安標準養老的信天翁·啟航和新華保險的卓越優選也表現出色，這兩款產品的穩健賬戶和進取賬戶結算利率均達到了3.5%及以上。如，恒安標準養老信天翁·啟航專屬商業養老保險2023年穩健賬戶、進取賬戶結算利率分別為3.5%、3.6%。

最低保證利率越來越低

不過，值得一提的是，從2022年至2024年的數據來看，專屬商業養老保險的結算利率整體呈現下行態勢。

以自2022年起開始披露結算利率的近十款產品為例：2022年，穩健賬戶的結算利率介于4%至5.15%之間，進取賬戶的結算利率則在4.6%至5.7%之間；到了2023年，穩健賬戶的結算利率調整至2.1%至4.15%，進取賬戶則為3%至4.25%；而到了2024年，穩健賬戶的結算利率進一步下調至2.9%至4.07%，進取賬戶則為3.1%至4.12%。

而且，隨著壽險業預定利率下調等市場因素的影響，專屬商業養老保險產品也在近兩年經歷了密集的停售和更新換代，其中一個顯著的變化是，新產品的“最低保證利率”（或稱為“保底利率”）有所降低，目前最高值已經降至2%。

據不完全統計，目前在售的專屬養老保險產品中，穩健賬戶的最低保證利率有2款產品為1.5%，其余13款產品均為2%。

這意味著，自專屬養老保險產品問世以來，穩健賬戶的保底利率已經從最高的3%降至2%；而進取賬戶的保底利率則在0%至0.75%之間，最高值也從1.2%降至0.75%。