隨著延C退休一落地，香港的年金險也跟著火了一把，

20年irr破4，長期irr5%+，活多久，領多久。

持續的現金流，不用擔心人活著，錢卻沒了的問題，對計劃養老的人來說是個不錯的選擇。

但我卻要勸大家別沖動，不要輕易買年金險。

為啥這樣說呢？

對現金流不充足的人來說，年金險最大的Bug就是流動性，因為年金險規定領取年齡，到55歲~60歲才能領取；

但對不缺錢的人來說，年金險還是不錯的，它能把手上有限的資金，轉化為“無限”的現金流。

不過香港的年金險聽上去不錯，實際上到底怎么樣呢？

今天以年金險的老大哥萬通的「多元終身年金」為例，給大家測評一下：

01

產品收益

我們假設，30歲的R先生，投保萬通「多元終身年金」，年繳10萬美金，5年繳，總保費50萬美金，

R先生計劃60歲開始享受退休生活，那我們來看一下收益：

可以看到，保單第10年，賬戶總價值59萬美金，已經超過所交總保費50w美金，也就是說5年期繳費的話，第10年賬戶價值就已經回本了。

而保單第30年，投保人60歲，賬戶上的錢累計可達189W美元。

如果把賬戶上的所有錢轉為年金（定額終身年金），那60歲退休的時候，可以每年領取13萬美元，一直領取到終身，

假如領取到85歲，25年一共領取了325w美元，這時賬戶還剩下32w美金的現金價值可以留給子女。

……

而根據上面的數據，可以算出持有保單第10年，IRR為2.21%，

持有35年，也就是65歲的時候，irr為4.92%，

100歲的時候，也就是70個保單年度，綜合內部收益率（IRR）為5.09%。

不得不說，與香港儲蓄分紅險6%~7%相比，收益差了不少；但與內地年金險3.5%的收益相比的話，優勢還是明顯的。

02

附加功能

1、12種年金權益

除了上面我們提到的定額終身年金外，這款產品還提供了11種年金權益，可以根據個人、家庭和財務的需要進行選擇。

對自己的壽命不太有信心的，可以選擇“定額終身年金+現金價值回奉保證”，

要是被保人身故前，保證領取的錢沒有領完，那保險公司就會把其余的錢直接打到受益人的賬戶上，也相當于財富繼承了。

擔心物價高漲的可以選擇“遞增終身年金”，這種領取方式的好處是抗通脹，保險公司承諾年金金額每兩年遞增5%。

風險意識強的人可以選擇“定額終身年金-聯合年金領取人”，

這種領取方式的好處是夫妻雙方共享100%的年金權益，要是一人不幸身故，另一人可以接著領取2/3的年金，領到老。

篇幅有限，就不一一列舉了，感興趣的可私信我領取詳細資料~

2、8種貨幣

萬通的這款年金支持8種貨幣，除了美金外，還可以選擇英鎊、澳元、加元、人民幣、新加坡元、港元以及澳門元等7種貨幣，并享有貨幣轉換權益。

其實吧，我一直覺得港險的多元貨幣功能被低估了，直接切換貨幣計價單位，而不用通過買賣資產去切換幣種，放在世界都是獨一份的。

從某種程度上，就是一個bug，給了你多種選擇貨幣的可能性。

3、靈活拆分，保單傳承

按理說，年金是個人的養老產品，活到老領到老，

但這款產品還支持更改保單持有人和被保人，就著實有點離譜，比如換個壽命長的保單持有人，豈不是能領取更多的錢。

而且在第3個保單年度起，還能把保單拆分成多份，每份還能用不同的貨幣。

4、穩定派息

很多人買年金，是擔心未來的風險波動，而萬通的這款產品還有一個亮點，它會給你每年最低2%的保證派息。

03

公司實力

說完了產品和功能，咱們照例也得扒一扒這家保險公司，

畢竟，買年金就是在買咱的后半輩子，必須要看看這家保司到底靠不靠譜。

在香港，有一句口號廣為流傳：“真年金，選萬通”，

那為啥有這樣的口號呢？

這是因為萬通保險是全香港首家（2002年）推出終身年金計劃的保險公司，而且連續11年榮獲年金及退休產品同級最佳/杰出表現獎的公司。

官方數據顯示，過往20年，萬通終身年金系列的產品（美元、人民幣保單）基本派息基本上沒有低于4%，可以說，萬通的年金產品還是很優秀的。

不過萬通為什么能取得如此優異的成績呢？

這就得說一下萬通的歷史了，前身是美國萬通，

2018年被馬云旗下的“云鋒金融”收購60%股權，才改名為萬通保險，業務上繼續延續美國萬通的框架，

而美國萬通是一家有著173年歷史的公司，開發了美國的第一個年金產品，

在亞洲的延期年金（養老年金）市場占有率48%，為市場第一，

所以雖然萬通保險成立的時間不長，但股東云鋒和美國萬通都是上市公司，可以說是背靠大樹乘涼。

而截止2023年12月，萬通資管規模超過800億港元，投資遍布北美、歐洲、亞洲等地，

從資產配置來看，主要集中于債券等固定收益資產，96%債券為投資級別以上，平均信用風險為A級，主打一個穩妥。

喜歡我的內容，可以關主我的同名gzh: 胡胡的全球筆記，我會持續分享更多關于全球配置、海內外投姿的干貨~

最后小結一下：

年金險最大的優勢就是有持續的終身現金流，劣勢則是資金的流動性較差，需要二三十年的長期持有，55歲~60歲才能領取。

香港萬通保險從整體來看還是不錯的，有兩大上市公司背書，年金類產品20年的過往派息為4%，

而「多元終身年金」20年irr為4.65%，70年irr為5.08%，從歷史數據上還是值得信賴。

手上有一筆不用的閑錢，又有養老打算的朋友可以考慮。