作者 | 劉銀平

編輯 | 付影

來源 | 獨角金融

重慶銀行（601963.SH）高管團隊再迎重要變動，副行長張培宗的任職資格于5月6日獲監管核準，高管“一正六副”架構形成。

近兩年，重慶銀行董監高“大換血”，尤其是副行長一職變動尤為頻繁，2023年以來6位副行長相繼離職，現任6位副行長的任職資格均為半年內獲批。

和重慶農商行（601077.SH）比較，兩家均為“A+H”股上市銀行，但重慶銀行在資產規模、盈利能力、資產質量等方面都要弱一些。

從業績表現來看，2024年重慶銀行營收、凈利潤雙增長，整體業績向好。不過利息凈收入連續三年下降，存款規模占負債比例偏低、高成本的個人定期存款規?？焖僭鲩L是主要原因。2024年凈息差為1.35%，同比下降0.17個百分點，在42家A股上市銀行中位列倒數第4名。資產質量穩中向好、貸款整體不良率持續下降的同時，零售貸款不良率卻創歷史新高。

1

半年內6位副行長上任，

“一正六副”架構形成

張培宗副行長的任職資格獲監管核準，而1月18日，重慶銀行已披露將聘任張培宗為副行長。

公開資料顯示，張培宗1974年9月出生，重慶師范大學文學學士學位，重慶大學工程碩士學位，1998年7月便加入重慶農商行前身——重慶市農村信用社，此后在重慶農商行系統任職26年多。

2016年9月至2025年1月，張培宗歷任重慶農商行黨委委員、副行長、執行董事、董事會秘書，擔任副行長一職6年，此次入職重慶銀行為平行調入。此外，張培宗還曾兼任渝農商金融租賃有限責任公司黨委書記、董事長。

值得注意的是，近兩年重慶銀行副行長一職經歷“大換血”，當前6名副行長的任職資格均為近半年內獲批。其中，張松、李聰、顏小川、王偉列為重慶銀行內部升遷，侯曦蒙、張培宗為外聘，侯曦蒙此前任西南證券副總裁。6人均為“70后”。

圖源：罐頭圖庫

張松自2023年11月便被聘任為副行長，但一年后任職資格才獲批，其他5位副行長的監管審批時間則在2-6個月之間。

2023年4月至2024年10月，一年半內6名原副行長隋軍、黃寧、周國華、彭彥曦、楊世銀、劉建華相繼離職，前兩人離職原因為“工作變動”，后四人離職原因為“工作調動”。

兩年內副行長人選全部換人，經歷12名人員變動，這在銀行業算是非常少見了。

來源：重慶銀行2024年年報

除了副行長之外，重慶銀行的將帥任職時間也不長。

2024年1月，原董事長林軍到齡退休，2024年3月，原農行老將、農行重慶分行副行長楊秀明接任了重慶銀行董事長一職，目前任職時間1年2個月。

2023年8月，原行長冉海陵到齡退休，同時，重慶銀行公布了聘任高嵩為行長的信息，2023年9月其任職資格獲批，在重慶銀行目前高管團隊中已經是任職時間最長的一位。高嵩此前曾在交行、重慶農商行任職多年，還曾掛職國務院國資委政策法規局副局長，加入重慶銀行之前任重慶農商行副行長。

加上剛入職的張培宗，當前重慶銀行高管中有2名為原重慶農商行副行長。

近一年，重慶銀行的董事會、監事會還有多名成員調整，光是2025年以來便有5名董事資格獲批。

博通咨詢金融行業首席分析師王蓬博表示，一般來講，內部戰略改變，人才梯隊建設以及需要面對業績壓力時都會對董監高進行更換。此外，監管機構對銀行的公司治理、風險控制等方面的要求不斷提高，銀行為了滿足監管標準，也可能會對高管團隊進行調整。兩年內高管團隊成員全部換新，在銀行業并非沒有先例，除了股權重大變革、破產重整等情況外，還有一種可能是銀行進行了全面的戰略轉型和深化改革，需要全新的管理團隊來推動和落實。

近兩年重慶銀行股權方面并未有重大調整，目前無控股股東及實際控制人。

截至2025年2月末，A股、H股普通股股東總數4.12萬戶。持股5%以上的股東有7家，重慶渝富資本運營集團有限公司及其子公司、關聯公司共持有A股、H股5.38億股，占總股份的15.49%，為其第一大股東。

王蓬博認為，銀行高管團隊深度調整，積極影響是，可能會帶來不同的管理理念、戰略規劃和業務創新思路，有助于打破傳統思維定式，推動銀行進行改革和創新，提升市場競爭力。消極影響則是，頻繁的高層變動可能導致銀行的戰略規劃缺乏連貫性和穩定性，在高管變更期間，銀行的業務決策和經營管理工作可能會受到一定的干擾，出現業務波動。

2

重慶銀行VS重慶農商行，

距離萬億規模還有多遠？

說到重慶銀行，難免要跟同城“兄弟”重慶農商行做一番對比，兩家銀行總部均坐落于重慶市江北區，是重慶市規模最大的兩家銀行，均為“A+H”股上市銀行，均無控股股東及實際控制人，第一大股東均為重慶渝富控股集團。

但重慶銀行的發展步伐明顯慢于重慶農商行。

在上市時間方面，重慶農商行港股、A股上市時間分別為2010年12月、2019年10月；重慶銀行港股、A股上市時間分別為2013年11月、2021年2月，均晚于重慶農商行。

截至2025年5月12日，重慶農商行A股、H股總市值分別為808.62億元、707.54億港元；重慶銀行A股、H股總市值分別為386.03億元、265.81億港元，不及重慶農商行一半。

從資產規模來看，截至2024年末，重慶農商行總資產1.51萬億元，于2019年年中就突破了萬億元大關，是全國規模最大的農商行；而重慶銀行總資產8566.42億元，同比增長12.73%，還在向萬億目標沖刺。

此外，重慶農商行的營業收入、歸母凈利潤、存款總額都是重慶銀行的2倍有余，貸款總額則是重慶銀行的1.63倍。

圖源：罐頭圖庫

重慶農商行深耕縣域經濟，覆蓋重慶全部區縣1400多個網點，在零售業務、涉農業務方面有天然優勢，2024年末存款占負債比例為68.19%，而儲蓄存款是最經濟的負債方式，整體負債成本率偏低。

依托農信社基礎，下沉程度遠超重慶銀行，憑借著網點及人員優勢，重慶農商行的零售存款規模占比達到85.84%。涉農貸款比例超30%，服務鄉村振興。

重慶銀行聚焦城市金融，主要服務重慶主城區及成渝雙城經濟圈，通過異地分行拓展西部市場，網點數量接近200個。對公業務依賴程度較高，零售存款、零售貸款規模占比分別為54.14%、22.27%。由于存款規模占負債比例不高，為58.14%，且低成本的活期存款占比偏低，導致負債成本偏高，凈息差不及重慶農商行。

在資產質量方面，重慶銀行2024年不良率為1.25%，撥備覆蓋率245.08%，也不及重慶農商行，房地產貸款不良率長期位于同行前列，零售貸款不良率有所抬頭。

不過近年來重慶銀行也在努力追趕，資產規模增速要高于重慶農商行，連續6年增幅保持在10%以上，2025年擴張步伐加快，截至2025年一季度末總資產達到9316.99億元，相較2024年末增長8.76%，同比增長19.33%，躋身“萬億俱樂部”或指日可待。

3

一年賺了51億，

零售貸款不良率創新高

2024年重慶銀行營業收入136.79億元，止步兩連跌，歸母凈利潤51.17億元，同比增長3.8%，增速較上一年上升2.53個百分點，業績整體好轉。

從各項業務來看，非利息凈收入35.03億元，同比增長26.72%，其中手續費及傭金凈收入、投資收益均大幅增長。不過收入占比最高的利息凈收入101.76億元，同比下降2.59%，連續三年下降。

利息凈收入下降，和利息支出大幅增長關系較大，存款、同業負債、債券的利息支出增幅均在3%以上，其中同業負債利息支出增幅達到5.76%，但利息收入增幅卻只有1.43%。負債來源對融入資金的依賴度較高，負債結構面臨一定調整壓力。

儲蓄存款的總體成本偏低，但是重慶銀行的儲蓄存款占負債比例較低，且其中成本偏高的個人定期存款規模增速連續三年保持在20%以上，導致其成本壓力上升。在這種情況下，重慶銀行凈息差連續4年下降，2024年為1.35%，同比下降0.17個百分點，在42家A股上市銀行中排在倒數第4位。

從資產質量來看，重慶銀行加大不良資產處置力度，信貸資產質量穩中向好，2024年不良貸款率為1.25%，同比下降0.09個百分點，連續兩年下降。

其中，規模占比較高的公司貸款不良率由1.33%下降至0.9%。2024年重慶銀行房地產行業不良率為5.63%，在所有行業的不良率中維持在較高水平，但由于房地產貸款規模占比連續多年下降，對整體資產質量的影響在減弱。

不過，零售貸款不良率連年增長，2024年為2.71%，同比增長0.73個百分點，這也是其2013年披露該數據以來的最高值，三年前還在1%以下。

其中，個人按揭貸款不良率由0.77%升至1.49%，個人經營性貸款不良率由4.42%升至5.7%，信用卡透支不良率由1.99%升至3.04%，不良率上升幅度均比較大，且均創新高。

來源：重慶銀行2024年年報

近兩年重慶銀行在零售業務轉型方面較為積極，通過戰略聚焦、產品創新和渠道優化推動零售板塊增長，但整體規模和市場競爭力仍與頭部城商行存在差距。零售客戶基礎薄弱、存貸比例保持在較低水平、貸款不良率抬升，都是重慶銀行未來面臨的挑戰。

高管團隊“換血”之后，重慶銀行何時能突破萬億規模大關？