來源：密探財經（ID：Spy Finance）

剛剛，蘇州銀行公布了2024年及2025年一季度業績，與其他不少銀行一樣，“雙增”保住了，但背后藏“隱憂”，可以說當前部分城商行的通病。

去年，蘇州銀行實現營收同比增幅3.01%至122.38億元，歸母凈利同比增幅10.16%至50.68億元。到今年1季度，其營收同比增幅只有0.76%，歸母凈利同比增幅6.8%，跟去年同期增速比均是顯著性放緩。

看2024年營收構成，蘇州銀行利息凈收入同比下挫6.81%至79.05億元，手續費及傭金凈收入同比下跌14.48%至10.59億元，投資收益同比增幅31.65%至23.26億元，公允價值變動收益同比暴增173.42%至約7.24億元。

蘇州銀行去年營收還能增幅3.01%，在利息凈收入減少部分與投資收益的增加部分基本相抵，公允價值變動收益增加約4.59億元成了關鍵，但這只是個賬面浮盈。

據蘇州銀行解釋，去年公允價值變動收益暴增的主要是交易性金融工具，如債權投資和基金，截至去年底占總資產的比重從上年底8.71%提升到11.01%至764.15億元，規模增幅達到了45.71%。

該期末，蘇州銀行“金融投資”資產賬面值2541.5億元，較上年底增幅17.98%，占總資產的36.63%，較上年底占比進一步上升。此外，也以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的其他債權投資余額1014.8億元，較上年底增幅47.84%。

截至去年底，蘇州銀行總資產6937.14億元，較上年底增幅15.27%。其中，發放貸款和墊款本金3333.59億元，較上年底增幅13.62%，涉及對公貸款本金2414.83億元，較上年底增幅23.21%，而個人貸款本金918.76億元，較上年底降幅5.67%。

從去年業績貢獻看，就可看出蘇州銀行為何加碼公司貸款而降低個人貸款。比如，去年公司業務總利潤35.58億元，同比增加2.95億元，但個人業務總利潤只有6.47億元，同比大減5.08億元。

該期末，蘇州銀行不良貸款余額27.65億元，較上年底增加3.03億元；不良貸款率0.83%，較上年底下降0.01個百分點；撥備覆蓋率483.5%，較上年底下降39.27個百分點。

其中，涉及公司類不良貸款12.43億元，同比減少2.28億元，不良貸款不良率0.51%，較上年底下降0.24個百分點；個人貸款不良余額15.22億元，同比增加5.32億元，不良貸款率1.66%，較上年底增加0.64個百分點。

針對個人貸款部分，蘇州銀行該部分變化最大的是個人經營貸，不良貸款規模達到11.1億元，較上年底增加4.5億元，不良率3.18%，較上年底增加1.67個百分點。

截至去年底，蘇州銀行逾期貸款34.51億元，占全部貸款的1.04%，較上年底上升0.32個百分點。其中，逾期90天以上貸款占不良貸款的81.73%，較上年底上升19.34個百分點。

2025年一季度末，蘇州銀行總資產首破“七千億”大關，達到了7271.54億元，較上年底增幅4.82%，其中發放貸款及墊款近3500億元，較上年底增幅9.18%，涉及公司貸款及墊款較上年底增幅11.64%，個人貸款及墊款微增1.55%。

該期末，蘇州銀行不良貸款率仍是0.83%，不良貸款余額較上年底增加2.38億元至30.2億元，但撥備覆蓋率又持續降到447.2%。

今年一季度，蘇州銀行公允價值因交易性金融資產變動虧了近2.29億元，上年同期2.07億元，以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的“其他債權投資”公允價值變動大虧7.27億元，而上年同期約1.44億元。這兩者合計約9.52億元。