財聯(lián)社5月27日訊（記者 李迪）今年以來，富國基金、中歐基金、中金基金、嘉實基金、招商基金、鵬華基金等公募均為旗下部分基金開通了不同份額的轉換業(yè)務。

記者梳理巨潮資訊網(wǎng)公告后發(fā)現(xiàn)，年內(nèi)已有117只基金開通了不同份額的轉換業(yè)務，與去年同期相比增長超7倍。

今年以來股市債市震蕩持續(xù)，投資者調(diào)整投資策略、投資期限的需求增多。不同份額互轉業(yè)務能為投資者節(jié)省轉換步驟、手續(xù)費和時間成本，有助于提升投資者的投資靈活性和資金使用效率。為滿足投資者需求，多家基金公司積極開通該業(yè)務。

業(yè)內(nèi)人士提示，盡管該業(yè)務提升了投資靈活性，但由于不同份額的持有期限不會延續(xù)計算，因而頻繁轉換可能會造成付出較高的贖回費成本。投資者在轉化前需要明確了解轉換費用計算方式，避免因頻繁轉換而增加不必要的費用。

年內(nèi)117只基金開通不同份額轉換業(yè)務

5月26日，大成基金發(fā)布《關于旗下部分基金開通同一基金不同類別基金份額相互轉換業(yè)務的公告》。

公告顯示，為滿足廣大投資者的理財需求，大成基金決定自今年5月28日起，對公司旗下10只基金開通同一基金不同類別基金份額間的轉換業(yè)務。

上周，匯添富基金也宣布對8只基金開通同一基金不同類別基金份額之間的轉換業(yè)務，長城基金則宣布對3只基金開通不同份額互轉業(yè)務。

除上述公募外，富國基金、中歐基金、中金基金、嘉實基金、招商基金、鵬華基金等公募在今年均開通了部分基金的不同份額互轉業(yè)務。

記者梳理巨潮資訊網(wǎng)公告后發(fā)現(xiàn)，截至5月27日早間，今年以來，已有117只基金公告稱開通不同類別份額轉換業(yè)務。

而去年同期，僅有16只基金公告開通不同類別份額轉換業(yè)務。

這意味著，今年以來開通不同份額轉換業(yè)務的基金數(shù)量與去年相比同比增長超7倍。

對此，業(yè)內(nèi)人士指出，與傳統(tǒng)的先贖回再申購的方式相比，不同份額互轉業(yè)務能為投資者節(jié)省轉換步驟，也節(jié)約了投資者的手續(xù)費。同時，開通互轉業(yè)務也能節(jié)省投資者的時間成本，也有助于提升投資者的資金使用效率。

還有一小型公募渠道人士對記者表示，“通常，同一基金的不同份額是默認不能互相轉換的。之前許多個人投資者都不知道這一點。而近期，開通不同份額互轉的基金增多，這也為許多個人投資者科普了這一知識點。未來應該會有更多投資者通過不同份額互轉來提升投資靈活度。”

公募為何積極開通同一基金不同份額互轉業(yè)務？

同一基金的不同份額依據(jù)基金經(jīng)理的同樣投資策略進行投資，而費用收取方式存在不同，不同投資需求和投資期限的投資者會選擇不同份額。

通常，A類份額在購買時會收取申購費，通常不收取銷售服務費，長期持有更劃算。而C類份額不收取申購費，但是會每日計提銷售服務費，更適合傾向于短期投資的投資者。

今年以來，債市震蕩較多，股市雖回暖但市場震蕩也依然持續(xù)。市場波動使得投資者需要更頻繁地調(diào)整自身的資產(chǎn)配置策略和投資期限，因而對不同份額互轉業(yè)務的需求增多。為滿足投資者需求，于是多家公募積極開通該業(yè)務。

上述渠道人士對記者表示，“今年市場震蕩都較多，但機會也多，投資者需要通過波段操作來獲利，因而短期投資需求提升，需要將持有的A類份額基金轉換成更適合中短期投資的C類份額基金。近期也有更多費率敏感的機構投資者要求開通不同份額的互轉業(yè)務。”

還有業(yè)內(nèi)人士指出，開通不同份額互轉業(yè)務也有助于留住客戶。“如果不開通不同份額互轉業(yè)務，持有A類份額的投資者可能先贖回基金再去買其他公司基金的C類份額。而如果開通互轉業(yè)務，投資者投資策略轉向短期投資時，將同一基金的A類份額轉為C類份額更方便，就更有可能繼續(xù)持有同一基金。”

業(yè)內(nèi)人士提示頻繁轉換成本

開通同一基金不同份額的轉換業(yè)務，能幫助提升基民的投資靈活度。但即使這樣，投資者也需要注意，過于頻繁的轉換仍然可能造成較高的投資成本。

業(yè)內(nèi)人士強調(diào)，由于不同份額的費率計算方式不同，因而同一基金不同類別基金份額間相互轉換，原持有期限不延續(xù)計算，因而頻繁轉換會付出較高的贖回費。

比如，若投資者在持有A類份額還不到一周時就將A類份額轉換為C類份額，會需要付出相對較高的贖回費成本。

還有一資深機構銷售人士對記者表示，“不同份額互轉業(yè)務的主要受眾還是機構投資者。部分機構投資者對費率較為敏感，且對該業(yè)務的費率成本計算方式更熟悉。而個人投資者這邊，許多人對不同份額轉換的成本認識不足，也不了解持有期限不延續(xù)計算的原則，可能會不小心付出更多的費用成本。所以需要提示個人投資者切忌頻繁轉換，否則會造成較高轉換成本。”