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摘要：

綠氫成本高居不下，疊加消費者需求不明確，許多雄心勃勃的綠色鋼鐵項目遭遇挫折，鋼鐵企業夾在凈零排放承諾和經濟壓力之間左右為難。

撰文 | Bell

編輯 | Tang

這是《環球零碳》的第1364篇原創

作為“碳排大戶”，鋼鐵制造商在全球市場競爭中面臨著越來越大的減排壓力。

然而，近一年來，許多企業曾大張旗鼓啟動的綠色鋼鐵項目卻紛紛遇到挫折。

除了中國的寶武集團、河鋼集團等還在堅持外，據《環球零碳》觀察，2024年全年，不論歐洲、澳洲還是美國，均有大型綠色鋼鐵相關項目暫停或延期，甚至還是在獲得了政府補貼的情況下。

圖說：2024年度暫停或延期的綠色鋼鐵項目（部分）

來源：BNEF，《環球零碳》

幾乎所有項目停滯的原因都指向了成本與盈利問題：綠鋼生產成本太高，但市場對于低碳鋼支付綠色溢價的意愿卻有限。

對于鋼鐵企業來說，脫碳將導致成本大幅上升，但產品賣得貴了又沒人愿意買，企業算不過來賬，項目也就陷入了停滯與延期。

在碳成本不斷上升的同時還要保持盈利能力，這其實很難。

綠色鋼鐵的生產依賴于綠氫，但綠氫成本昂貴，且技術尚處于起步階段，大大增加了鋼鐵制造商的經營壓力。

根據彭博社新能源財經（BNEF）的最新估計，未來幾十年，綠色氫能的成本仍將遠高于之前的預期。

BNEF預測，到2050年，綠氫的價格將從目前的每公斤3.74美元至11.70美元降至每公斤1.60美元至5.09美元。

作為對比，很多歐洲鋼鐵制造商認為，只有在綠氫價格降至每公斤2歐元以下，他們的項目才能夠具有商業可行性。

圖說：全球綠氫成本走勢，比預想中的下降的更慢 來源：BNEF

然而BNEF表示，只有兩個市場——中國和印度，可能看到綠氫在未來具有成本競爭力。根據BNEF的預測，到2040年，中國和印度市場綠氫的價格將與灰氫相當。

綠氫成本高居不下，疊加消費者需求不明確、缺乏支持性政策以及高通脹率，歐洲、美國、澳大利亞已經有多個綠色鋼鐵陷入停滯。

BNEF預測，近十年內，綠色鋼鐵項目將依舊需要依賴政策支持和政府補貼來實現增長。

01--歐洲綠色鋼鐵投資大規模停滯

兩個月前，全球第二大鋼鐵制造商安賽樂米塔爾（ArcelorMittal）宣布推遲其在歐盟約17億歐元的綠色鋼鐵投資計劃。

這家公司原本打算在法國敦刻爾克投資建設兩個氫基電弧爐（EAF）和一個DRI（直接還原鐵）工廠。氫基電弧爐可取代敦刻爾克的三座高爐中的兩座。

根據公司的計劃，在綠氫價格具有成本競爭力之前，該項目將使用天然氣作為還原劑煉鋼。

該公司計劃的17億歐元投資中有8.5億歐元來自法國政府的補貼。但即便手握大額補貼，安賽樂米塔爾對計劃中的綠色鋼鐵項目仍然沒有信心。

安賽樂米塔爾推遲投資的理由可總結為兩點：一方面，敦刻爾克生產基地目前尚未滿負荷運轉，難以實現盈利，鋼鐵企業的日子并不好過；另一方面，該公司還對歐盟的監管政策感到不滿，認為缺乏支持性政策和更有力的貿易保護措施。

安賽樂米塔爾表示，由于成本問題，從天然氣向綠氫的轉變過程非常緩慢，而且客戶對低碳鋼支付綠色溢價的意愿也有限。

正如法國工業部長馬克-費拉齊所說，歐洲鋼鐵行業正處于危機之中，需求和價格都處于歷史最低水平。

在此背景下，以安賽樂米塔爾為代表的鋼鐵企業夾在凈零排放承諾和經濟壓力之間左右為難。

圖說：安賽樂米塔爾敦刻爾克鋼鐵工廠 來源：Shutterstock

安賽樂米塔爾并不是唯一一家面臨這些問題的歐洲公司。

德國鋼鐵巨頭蒂森克虜伯三個月前宣布，正在重新審查其30億歐元的杜伊斯堡綠色鋼鐵生產計劃，考慮停止氫基直接還原項目，原因也是成本高于最初的預期。

同時，該公司還宣布計劃裁員40%，進一步凸顯實現排放目標所面臨的經濟障礙。

該項目的資金中約有20億歐元來自德國政府和蒂森克虜伯總部所在的北萊茵-威斯特法倫州。該州表示，如果綠鋼項目沒能兌現，就有可能收回資金。

歐洲另外一家國有鐵礦生產商瑞典礦業集團（LKAB）更是直接把綠色鋼鐵轉型計劃推遲到了2040年之后。

02--澳洲礦業巨頭的綠色雄心受阻

在澳大利亞，曾經雄心勃勃投資綠氫工廠的鋼鐵企業，如今也在大規模撤退。

全球第四大礦山巨頭福德士河（Fortescue）是在凈零目標上表現得最為積極的礦業公司。2021年該公司就提出了到2040年消除范圍三排放的雄心。

為了實現鋼鐵脫碳的目標，福德士河計劃對澳大利亞境內多個綠氫項目進行投資，投資項目遍布西澳大利亞、新南威爾士和昆士蘭州。

然而，種種跡象表明，該公司正在縮減對于綠鋼的上游綠氫技術的投資，原因無他，還是因為成本。

圖說：位于澳大利亞珀斯的Fortescue總部 來源：ABC News

2021年，福德士河計劃和AGL綜合能源公司合作在新南威爾士州獵人谷建立綠色氫能設施。然而在進行了可行性研究之后，2024年7月，福德士河已確認已將新南威爾士州獵人谷的綠色氫能計劃擱置。

獵人谷氫能集群的負責人解釋道，這說明福德士河目前沒辦法以足夠低的成本來生產氫能。

就在福德士河退出不久后，電力公司Origin也暫停了獵人谷的另一個氫氣項目。該公司也表示退出的主要原因在于當前氫能成本過高。

無獨有偶，福德士河對其位于昆士蘭州布里斯班的吉布森島工廠綠色氫能項目也表達了電價太高導致生產成本過高的擔憂。

福德士河原本計劃和化肥企業Incitec Pivot共同推進位于昆士蘭州布里斯班吉布森島的大型可再生能源氫氣和氨生產設施的開發。

然而2024年11月中旬的公開信息表明，該項目目前已經暫停，吉布森島工廠土地正在出售。福德士河官網顯示的重點上游綠氫項目中也不再包含吉布森工廠。

2024年初業界還普遍認為，該工廠會成為澳大利亞首個大型綠氫工廠。

據彭博社報道，福德士河到2030年每年生產1500萬噸綠色氫氣的目標已經被擱置，同時將在集團內部裁員700人。

該公司首席執行官Dino Otranto對于這些舉動的解釋是，大規模開發可再生氫能需要國家和全球共同采取行動，支持新技術并降低投資早期項目的風險才能實現。

03--美國氫能補貼能帶來改變嗎？

在美國，兩個代表性的綠色鋼鐵項目——北美最大鐵礦石企業克利夫蘭克里弗斯的綠鋼項目和瑞典礦業集團的綠鋼項目也遭遇了挫折。

這兩個項目都在2024年初被美國能源部選中，分別獲得了5億美元的資助。

2024年9月，克利夫蘭-克利夫斯公司首席執行官表示，該公司可能會放棄在俄亥俄州建設年產230萬噸氫基鋼鐵項目的計劃，同時放棄政府的補貼，理由是買家不愿支付溢價以彌補低排放鋼鐵的高生產成本。

該公司的首席執行官Lourenco Goncalves一直在努力說服汽車制造商和其他主要買家為其想要生產的低碳鋼鐵支付更高的價格，然而這一進程似乎并不順利。

不過，該公司不久后又重申了其減排承諾，并與能源部進行了撥款談判，啟動了俄亥俄州項目的第一階段。

這家公司對其左右搖擺的解釋是，大型綠色鋼鐵廠如果不先和客戶簽訂足夠數量的“承購協議”，則很難將項目進行下去，尤其是在客戶需求不明確的情況下。談判的過程是漫長的，買家沒有在“一夜之間”出現。

圖說：位于密歇根州迪爾伯恩的克利夫蘭-克利夫斯工廠

來源：Getty Image

與此同時，瑞典礦業集團（SSAB）綠鋼項目的情況就有點慘了。

瑞典礦業集團位于美國密西西比州的氫基DRI工廠在遇到了氫能供給的問題。

這家鋼鐵制造商之前與密西西比清潔氫氣樞紐（MCHH）的開發商HyStor簽訂了一份獨家意向書，由HyStor為這個綠色鋼鐵項目提供所有的氫氣。

但HyStor于2024年9月份終止了與自己的電解槽供應商Nel的交易，原因是氫氣市場不景氣。瑞典礦業集團原本談好的綠氫獨家供應就這么沒了。

為了提高氫能的成本競爭力，上周拜登政府剛剛公布最新的清潔氫能補貼法案取消了諸多限制。

根據最新的規定，不僅綠氫可以享受到補貼，部分核電制氫的粉氫以及天然氣制氫配套碳捕獲設備的“藍氫”也被納入“清潔氫”補貼范圍。

業內人士認為，如果該法案能夠良好推行，將有利于降低美國的氫能成本，同時也能間接降低鋼鐵企業的脫碳成本。

然而，當選總統特朗普上臺之后的政策與行動，仍然是最大的未知數。

參考資料：

[1]https://mp.weixin.qq.com/s/iU9S5lxWGLaTdcsE2GSmSg

[2]https://www.bnnbloomberg.ca/investing/commodities/2024/12/23/green-hydrogen-prices-will-remain-stubbornly-high-for-decades/

[3]https://www.ft.com/content/94c174d0-cfde-4ef9-9d92-a16792232fd7

[4]https://www.esgtoday.com/arcelormittal-delays-green-steel-investments-due-to-unfavourable-policy-market-environments/

[5]https://carboncredits.com/arcelormittal-delays-e1-7b-net-zero-plan-is-the-eu-policy-to-blame/

[6]https://www.reuters.com/markets/commodities/thyssenkrupp-reviews-plans-green-steel-production-2024-10-07/

[7]https://industrydecarbonization.com/news/is-swedens-green-steel-transformation-still-on-track.html

[8]https://www.mining.com/fortescue-cuts-700-jobs-slows-down-green-hydrogen-plans/

[9]https://reneweconomy.com.au/origin-joins-green-hydrogen-exodus-dumps-risky-hunter-project-to-focus-on-renewables-storage/

[10]https://www.abc.net.au/news/2024-10-03/energy-giant-origin-walks-away-from-green-hydrogen/104429206

[11]https://www.abc.net.au/news/2024-07-19/hydrogen-liddell-fortescue-investment-backflip/104117092

[12]https://www.abc.net.au/news/2024-07-18/andrew-forrest-on-fortescue-job-cuts-green-hydrogen-ambitions/104112924

[13]https://fuelcellsworks.com/2024/11/12/clean-hydrogen/incitec-to-sell-gibson-island-halting-fortescue-s-550mw-green-hydrogen-project-plans-for-the-historic-fertilizer-site

[14]https://www.hydrogeninsight.com/production/fortescues-550mw-landmark-green-hydrogen-project-nears-collapse-as-site-owner-plans-to-sell-the-land/2-1-1738260

[15]https://www.energymagazine.com.au/agl-fortescue-plan-hunter-green-hydrogen-hub/

[16]https://research.csiro.au/hyresource/gibson-island-green-hydrogen-and-ammonia-project/

[17]https://www.canarymedia.com/articles/green-steel/big-green-steel-project-in-ohio-is-on-again-after-ceo-waffles

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