近日，股份制大行、中小銀行開始陸續下調銀行存款利率，中長期限存款利率降幅在10—50個基點不等。目前，多數銀行的定期存款利率低于2%，邁向“1時代”。

分析人士表示，銀行降低存款利率，主要是為了壓降負債成本。未來一段時間，市場利率仍然處于下行趨勢，居民可從自身風險偏好等出發做好適合個人和家庭的資產配置。

多家銀行下調存款利率至2%以下

“上周我們存款利率剛下調過一輪，基本低至2%以下了。”平安銀行深圳某網點工作人員表示，該行“平安存”產品三年期定存年利率由2.05%下調至1.65%，下調了40個基點。

據浦發銀行華南某支行網點透露，4月7日起，該行某款特色定期存款三年期年利率也從2.15%降至2.05%，下調了10個基點。

除股份制大行外，據不完全統計，4月起，安徽新安銀行、上海華瑞銀行、武漢眾邦銀行、廣西融水農商銀行、廣西資源農商銀行、興寧珠江村鎮銀行、內黃興福村鎮銀行、惠東惠民村鎮銀行等近20家銀行也調低了部分定期存款產品的利率。本輪調整多集中在三年期、五年期存款產品，調降后多數銀行存款產品的利率已低于2%。

曾經是存款利率“高地”的民營銀行、村鎮銀行也正主動放棄“高息攬儲”策略。以興寧珠江村鎮銀行為例，該村鎮銀行此前兩年期、三年期和五年期的定期存款利率分別為 2.10%、2.75%和3.25%，自4月1日起分別降至1.50%、1.60%、1.55%，這一水平甚至低于國有大行。眾邦銀行近期也發布公告稱，三年期、五年期大額存單利率分別調整為2.4%、2.5%，下調20個基點、40個基點。

存款利率或將繼續下調

業內人士認為，降低負債端成本是銀行主動調降存款利率的關鍵原因。近期，銀行凈息差仍在持續承壓。

截至2024年第四季度，商業銀行凈息差為1.52%，較第三季度下降1個基點，較2023年第四季度下降17個基點。此外，央行曾多次提到“擇機降準降息”，在2024年度業績說明會上，多家銀行高管人員提到息差壓力。

在2024年度業績發布會上，建設銀行首席財務官生柳榮表示，考慮到2025年是適當寬松的貨幣政策，且央行提到適時降準降息，2025年LPR還有一定下行空間，總體判斷2025年NIM（凈息差）仍將承壓，但總體幅度小于2024年。下一步建設銀行會進一步加強資產負債結構優化，加強資產管理。

郵儲銀行行長劉建軍在業績說明會上表示，預計2025年銀行業息差仍然具有下行壓力。LPR下行以及存量按揭貸款利率政策調整，在一定程度上給銀行帶來壓力。

業內人士認為，下一階段，在推動社會綜合融資成本穩中有降的情況下，商業銀行息差收窄壓力仍然較大，還將繼續下調存款利率，以進一步壓降資金成本，減緩息差縮窄的壓力。除了下調存款利率之外，商業銀行還應減少對存款的利息補貼以及利息之外的費用，進一步壓降存款的隱性成本。

做好適合個人和家庭的資產配置

隨著存款利率走低，以及居民預期改善，資本市場、理財市場的吸引力或將進一步增強。

有銀行工作人員提及，由于存款利率不高，很多投資者轉而購買銀行理財產品。“比如中低風險理財產品，有2%—3%的預期收益率，還是相對穩健的。”

招聯首席研究員、上海金融與發展實驗室副主任董希淼稱，未來一段時間，市場利率仍然處于下行趨勢，存款利率有可能繼續下降。居民可從自身風險偏好、投資需求、投資能力等出發，做好適合個人和家庭的資產配置。如果追求穩健收益，可以在存款之外，配置一部分現金管理類理財產品、貨幣基金以及國債等產品。如果有較強的風險承受能力，可以適當增配股票、偏股型基金以及黃金等產品。

（注：本文不構成任何投資建議）

綜合自 | 第一財經、時代周報、瀟湘晨報等