財(cái)聯(lián)社5月22日訊（編輯 齊靈）兩年前的瑞士信貸倒閉事件正逐漸被外界所遺忘，但有的人卻不會(huì)忘。規(guī)模近萬(wàn)億美元的沙特主權(quán)基金——公共投資基金（PIF）總裁魯梅延近日宣布，該基金將不再投資瑞士金融市場(chǎng)。

“我們不會(huì)投資瑞士的金融市場(chǎng)”，近日他在出席一論壇活動(dòng)時(shí)表示，“如果一夜之間情勢(shì)就發(fā)生變化，導(dǎo)致所有投資者損失慘重，那是一個(gè)危險(xiǎn)信號(hào)”。

他的話很顯然指向兩年前的瑞信倒閉事件，在這里就有必要回顧兩年前倒底發(fā)生了什么，讓這位PIF總裁做出上述決定。

因英國(guó)供應(yīng)鏈金融初創(chuàng)企業(yè)Greensill倒閉和美國(guó)家族投資基金Archegos Capital快速爆倉(cāng)，給瑞士百年大行瑞士信貸帶來(lái)逾60億美元虧損，2021財(cái)年瑞信全年虧損17億美元。而之后的2023年對(duì)瑞信而言，可謂是“屋漏偏逢連夜雨”，年初因美聯(lián)儲(chǔ)之前快速加息令美國(guó)硅谷銀行等地區(qū)性銀行相繼倒閉，這一波對(duì)銀行股的恐慌潮從美國(guó)卷到了歐洲，再加上瑞信2022年財(cái)年又巨虧76億美元，其又爆出其過(guò)往兩年財(cái)報(bào)存在“重大缺陷”，于是在2023年3月瑞信出現(xiàn)一波猛烈的擠兌潮。

當(dāng)時(shí)作為瑞信第一大股東的沙特國(guó)民銀行因其持股接近10%上限，拒絕提供流動(dòng)性支持，瑞信只能尋求瑞士央行出手。最終其不顧自身股東的反對(duì)，在瑞士央行主導(dǎo)下，以32.3億美元被瑞銀集團(tuán)折價(jià)收購(gòu)。

在此次并購(gòu)案中，所有持有瑞信的股東都承受了巨額損失，例如沙特國(guó)民銀行的損失超過(guò)10億美元。更具爭(zhēng)議的是，按瑞士監(jiān)管機(jī)構(gòu)要求，瑞信之前發(fā)行的160億瑞士法郎AT1債券減記為0，這些債券持有人瞬間顆粒無(wú)收，欲哭無(wú)淚。

作為全球第五大主權(quán)基金的PIF，是沙特國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型計(jì)劃的主力軍，也是該國(guó)對(duì)外投資的旗手。自2016年沙特“愿景2030”戰(zhàn)略啟動(dòng)以來(lái)，PIF的資產(chǎn)規(guī)模已從當(dāng)年的1900億美元激增至2024年的9413億美元，資產(chǎn)年復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)到22%。在此基礎(chǔ)上，PIF已將2030年資產(chǎn)管理目標(biāo)從1.87萬(wàn)億美元上調(diào)至2.67萬(wàn)億美元。

魯梅延的此番表態(tài)并非對(duì)歐洲失去信心。就在幾天前，PIF剛在法國(guó)巴黎開(kāi)設(shè)一家子公司，并計(jì)劃在2030年前對(duì)歐洲投資翻一倍，達(dá)到1700億美元。

PIF一直是國(guó)際市場(chǎng)的活躍投資人，不過(guò)最近這一兩年因其投資策略發(fā)生變化，將更多資金投向國(guó)內(nèi)戰(zhàn)略性產(chǎn)業(yè)，因此PIF在國(guó)際市場(chǎng)上的投資規(guī)模有所收縮，其目標(biāo)是將全球投資占其投資組合的比例由約30%降至18%。