中國商報（記者 馬文博）一直以來，小微企業都是經濟新動能培育的重要源泉，在推動經濟增長、促進就業增加、激發創新活力等方面發揮著不可替代的作用。今年以來，有關部門合力加快出臺一系列政策措施精準破解小微企業融資難題，這一系列舉措成效顯著，在推動小微企業發展、穩定經濟大局方面發揮了至關重要的作用。

業內人士認為，金融政策合力破解小微企業融資難題，不僅可以促進小微企業的健康發展，有助于穩定經濟大局，還體現了金融體系的改革和創新，推動金融行業自身發展，提高金融資源的配置效率。

打通融資“最后一公里”

小微企業是國民經濟和社會發展的重要組成部分，是穩定就業和改善民生的重要支撐。近年來，小微企業融資取得了量增、面擴、價降的積極成效，但小微企業融資還是面臨一些“先天不足”。

全聯并購公會信用管理委員會專家安光勇對記者分析，小微企業融資難、融資貴，歸因于三大“短板”。一是信用基礎薄弱。初創和微型企業多為“首貸戶”或“白戶”，缺乏信貸記錄，銀行難以評估其信用風險，難以形成常態化授信體系。二是經營規模與償債能力有限。在經濟下行和行業內卷的背景下，小微企業抗風險能力弱，經營現金流波動大，銀行對其還款能力存疑，不敢大額放貸。三是缺少有效抵質押物。多數小微企業資產輕、無足值抵押物，也很難找到合格的保證人，進一步加劇銀行的風控顧慮，導致融資成本上升或直接被拒。

“小微企業天然存在的上述三方面短板，在融資市場往往表現為‘市場失靈’，即使小微企業愿意付出較高的利息，銀行也未必愿貸、敢貸。”高級經濟師、財經專欄作家李庚南對記者表示，要改變小微企業融資“市場失靈”的狀況，需要發揮政府“有形之手”的作用，即通過差異化的政策安排，包括借助政策性融資擔保等工具，為小微企業提供增信，使原本難以步入銀行融資門檻的小微企業能獲得融資。

業內人士認為，小微企業數量眾多，涉及行業廣泛，其穩定發展關系整個產業鏈的穩定。當大量小微企業獲得融資支持后，能夠保障就業崗位的穩定，促進消費市場的繁榮。同時，小微企業的創新發展也會推動產業升級，為經濟增長注入新的動力。金融政策對小微企業的扶持，能夠有效抵御經濟風險，維護經濟的平穩運行。

政策措施精準發力

2024年10月15日，國家支持小微企業融資協調工作機制啟動，明確在區縣層面建立工作專班，搭建起銀企精準對接的橋梁。

今年5月19日，國家金融監督管理總局、中國人民銀行等8部門聯合制定《支持小微企業融資的若干措施》，從增加融資供給、降低綜合融資成本、提高融資效率等8個方面，提出23項工作措施。“做深做實支持小微企業融資協調工作機制”被列為第一項工作措施。

“政策措施的精準發力是破解小微企業融資難題的關鍵。”中國城市專家網智庫委員會常務副秘書長林先平對記者表示，通過建立支持小微企業融資協調工作機制，有關部門能夠更好地了解小微企業的需求，制定有針對性的政策措施，從而更好地滿足小微企業的融資需求。

從最新數據可以看出，不少小微企業受惠于融資協調工作機制。截至今年4月末，各地依托支持小微企業融資協調工作機制累計走訪超過7000萬戶小微經營主體，其中近900萬戶被納入推薦清單，銀行對推薦清單內經營主體新增授信超18萬億元，新發放貸款近14萬億元，其中近1/3是信用貸款。

中國人民銀行最新數據顯示，截至今年4月末，普惠小微貸款余額為34.31萬億元，同比增長11.9%，超過同期各項貸款增速。

“立足于融資紓困的小微企業融資協調工作機制，在緩解小微融資難方面無疑發揮了積極作用。”李庚南建議，政策的持續發力需要在運作模式上進一步優化，優化的方向就是突出“協調”之內核，由簡單的名單制向融資協調問題清單制轉變。

多地優化金融服務

自國家層面啟動支持小微企業融資協調工作機制以來，各地迅速響應、因地制宜，推出更便利、更快捷的金融服務。

比如，福建省在全國率先開發應用“千企萬戶”走訪碼，今年3月又將走訪碼升級為貸款碼，小微企業工作人員可掃碼完成走訪登記、用戶注冊、經營主體認證、發布融資需求等操作，實現“一碼通辦”“碼上就貸”，貸款服務效率大幅提升。

河南省濮陽市推出“黃轉綠”融資幫扶機制，將符合“5項基本標準”的市場主體按信貸資質將企業劃分為綠燈、黃燈、紅燈企業，并分類歸入“申報清單”和“推薦清單”，分別建立檔案庫。對于手續齊全、信用良好的“綠燈”企業，優先給予貸款支持，實現“應貸盡貸”“能貸快貸”；對于存在輕微瑕疵、未獲得授信的“黃燈”企業，一企一策制定改進方案，以服務“轉綠”代替“一拒了之”，力爭盡早符合信貸標準；對于財務報表不規范、信用存在瑕疵的“紅燈”企業，依規幫助其規范內控管理，指導開展信用修復工作。

河北省邯鄲市金融部門則聯合電力部門，創新推出基于企業用電量、繳費數據的純信用貸款產品，企業無需抵押物即可獲貸。據悉，截至目前，該產品已助力788家民營小微企業獲貸近8億元。

“這些舉措不僅有助于小微企業穩定經營、擴大生產，還能激發市場活力、穩定就業，對經濟的穩定增長起到重要支撐作用。”廣州眺遠營銷咨詢公司總監高承飛對記者表示，政策的協同發力，體現了金融監管與貨幣政策的有效配合，為小微企業營造了更加友好的金融環境。未來應繼續優化政策，進一步降低融資成本，提升金融服務的精準度和效率，助力小微企業高質量發展。

安光勇認為，小微企業應該主動與金融機構積極配合。對于小微企業來說，要主動完善財務與信用記錄，積極對接地方“千企萬戶”走訪，利用政府貼息、擔保工具，優化融資結構，降低融資成本。對于金融機構來說，要轉變業績考核導向，創新產品與服務場景，提升對小微企業的授信能力和服務質量。