財聯社6月23日訊（記者 周曉雅）數智化猶如“破浪之舟”，帶領財富管理行業(yè)駛向更廣闊的海域——居民財富升級的需求、服務實體經濟的責任擔當、資本市場改革的歷史機遇蘊含其中。

如何揚帆遠航，共同穿越周期，探尋長期價值，成為當下財富管理從業(yè)者的共同課題。

6月20日召開的2025年財聯社第四屆財富管理論壇暨財聯社·華尊獎頒獎典禮上，財聯社副總編輯劉興祥以《數智賦能 全球視野 推動財富管理高質量發(fā)展新篇章》為題進行致辭。

他解釋，此次論壇以“望海篤行，財富致遠”為主題的深意，希望圍繞“以數字引擎驅動財富管理”的大方向展開深入探討和交流。今年接近300人的參會總人數，顯露出財富管理朋友圈對探尋新發(fā)展路徑的深切渴望。

作為財富管理行業(yè)發(fā)展的見證者，劉興祥剖析當前行業(yè)發(fā)展的三大新機遇：大模型本地化部署重塑券商財富管理生態(tài)；ETF升級成財富管理的“壓艙石”；港股、科創(chuàng)板、創(chuàng)業(yè)板等“活力引擎”推動行業(yè)多元化發(fā)展。

財富管理朋友圈之最

財富管理行業(yè)奔涌向前的發(fā)展進程中，財聯社始終以敏銳視角把握市場脈搏，見證著創(chuàng)新與變革給行業(yè)留下的鮮明注腳。

此前，財聯社已成功舉辦三屆財富管理論壇——從揚州到寧波，再到蘇州，財富管理領域的中堅力量在每一站匯聚，深邃洞見與前沿思考在每一場高朋滿座的盛會中迸發(fā)新火花。

“在此，我代表財聯社，向所有致力于推動財富管理行業(yè)發(fā)展的踐行者們致敬！”劉興祥樂見參會人士的逐年攀升，與華夏基金再度攜手在南海之濱珠海相聚，今年的參會總人數更是接近300人，無疑是國內規(guī)模最大的財富管理朋友圈，也是從業(yè)者對財富管理論壇認可。

論壇的主題成為再次相聚的主旋律。本屆財富管理論壇主題望海篤行，財富致遠”，正是希望圍繞“以數字引擎驅動財富管理”的大方向展開深入探討和交流。

主題設立的背后，全球財富管理行業(yè)時下經歷深刻變革，中國經濟高質量發(fā)展進入關鍵階段。

一方面，立足歷史新高度，財富管理行業(yè)肩負服務實體經濟、助力共同富裕等重要使命；另一方面，回歸到行業(yè)自身，科技的爆發(fā)式創(chuàng)新、資本市場國際化的加速推進，財富管理行業(yè)的機遇前所未有。

數智化浪潮中謀新機遇

以媒體的觀察出發(fā)，劉興祥分享對財富管理行業(yè)發(fā)展的最新觀察與思考。

首先是把握新一輪人工智能大機遇，數智化浪潮撲面而來，大模型本地化部署重塑券商財富管理生態(tài)。

過去一年，AI大模型從“云端探索”走向“本地化落地”，進而成為券商財富管理轉型的核心引擎。劉興祥看到，頭部機構通過自研或聯合開發(fā)，將大模型深度嵌入投顧服務、產品設計、風險管理等環(huán)節(jié)，為行業(yè)帶來了前所未有的變革機遇。

“本地化部署大模型也正在成為行業(yè)新基建?！彼€留意到，行業(yè)的領先機構正構建自主可控的AI平臺，實現客戶畫像到資產配置的全流程智能化升級。這不僅大幅提升了服務效率，更讓“千人千面”的個性化服務得以落地。

這也意味著，數智化轉型正在重構券商業(yè)務生態(tài)。比如，智能投顧、算法交易、風險預警等創(chuàng)新應用，正在打破傳統業(yè)務邊界，形成財富管理、投行、研究等多板塊協同發(fā)展的新格局。

“更重要的是，科技賦能正在推動行業(yè)普惠發(fā)展。”在劉興祥看來，通過數字化手段，專業(yè)的金融服務能夠被覆蓋到更廣泛的人群，為實現共同富裕貢獻金融力量。

“未來，誰能在數據安全與創(chuàng)新效率間找到平衡，誰就能在數智化競爭中搶占制高點?！彼f。

指數化投資時代下求質升級

其次，財富管理行業(yè)的發(fā)展過程中，ETF的地位正從工具上升到戰(zhàn)略，成為財富管理的“壓艙石”。

據悉，中國ETF市場年內規(guī)模突破4萬億元，ETF投資者已超2100萬人次。

而在投資者財富配置的變遷之下，劉興祥強調，ETF不僅成為居民資產配置的“新剛需”，也在服務國家戰(zhàn)略、助力現代化產業(yè)體系建設上發(fā)揮重要作用。

具體來看，兩方面的作用不容忽視。

一是國內主題ETF蓬勃發(fā)展勢頭下，從科技創(chuàng)新到綠色低碳，從數字經濟到高端制造等系列緊扣國家戰(zhàn)略ETF上新，為投資者參與產業(yè)升級提供便捷通道。

二是隨著基金投顧試點轉常規(guī)的步伐漸近，券商的服務模式，從產品銷售，轉向“資產配置+投資陪伴”綜合服務，助力投資者建立長期投資理念。

劉興祥舉了上海某券商自營的例子，該機構部門內部要求投資經理的倉位中必須有30%是ETF，這一規(guī)定背后的邏輯值得深思，“我們了解到，ETF不僅是個人投資權益市場的最有效方式之一，險資、理財子，券商自營、外資等機構投資者也正迅速提升配置ETF的比重。”

多元化發(fā)展的“助推器”

最后，資本市場的內生變化，也成為推動財富行業(yè)多元化發(fā)展“助推器”。

眾所周知，今年以來，港股市場以驚人的韌性重回全球投資者視野，展現出獨特魅力。

匯豐環(huán)球研究的報告顯示，中國內地家庭儲蓄存款高達160萬億人民幣，預計約50萬億資產可能將轉向投資股市，這或成為年初以來南下資金創(chuàng)紀錄流量的緣由。他們認為，香港將成為內地家庭通往全球或區(qū)域投資的門戶。

面對這一變化，劉興祥直言，未來，深耕港股、連接全球，很可能是財富管理行業(yè)的必修課。

與此同時，在剛剛舉辦的陸家嘴論壇上，證監(jiān)會主席吳清發(fā)言稱，聚焦提升制度的包容性和適應性，將推出進一步深化科創(chuàng)板改革“1+6”政策措施，重啟未盈利企業(yè)適用于科創(chuàng)板第五套標準上市；創(chuàng)業(yè)板正式啟用第三套標準，支持優(yōu)質未盈利創(chuàng)新企業(yè)上市。

這一舉措，也讓市場明顯感受到監(jiān)管對優(yōu)秀成長企業(yè)發(fā)行的包容性。劉興祥認為，隨著未盈利企業(yè)上市的通道在后續(xù)重新打開，或將成為財富管理行業(yè)下一個發(fā)展新機遇。