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海銀財富，爆了

這幾年真的是中國財富管理機構的末日。

排名第一的中植系，爆了。2024年1月5日，就在多數人還沉浸于慶賀新年的喜悅之時，2024年第一大雷已經悄然抵達。

中國最大民營金融集團中植系因資不抵債，正式宣布破產，幾十萬相關投資者也因此“血本無歸”。

排名第二的諾亞財富，爆了。成為“刻兩蘿卜章騙了300億”話題的主角。

曾被譽為“商界木蘭”的羅靜及其旗下“承興系”利用與京東等開展供應鏈貿易的背景，騙取多家金融機構融資款合計300億元。其中，諾亞財富旗下的歌斐資產損失金額高達35億余元。

去年底，京東還發了一個聲明，說諾亞財富惡意起訴，誤導投資者。

老大、老二都如此，老三看了后覺得自己也不能落伍啊。

于是，排名第三的海銀財富也爆了。

前兩天，證券時報發了篇重磅文章《潛望｜海銀財富700億“資金池”調查：傀儡空殼、交叉嵌套、底層空虛》。

里面內容說的是證券時報記者歷時超過2個月，分赴浙江、上海、山東、湖北等8省市實地調查，起底了海銀財富的運作模式，揭露了詐騙本質，相當于當著所有人的面爆破了海銀財富。

其實也不算意外，去年12的時候，海銀財富已經“暗爆”過一次。

“暗爆”是什么意思呢？簡單來說，就是公司開始不兌付其承諾給客戶的資金了。當時就有新聞爆出，海銀涉及數百億元的資金無法兌付給客戶。

而“明爆”則意味著，海銀已經徹底無法兌付給客戶資金了。原來海銀的底層資產全都是虛假的，根本沒有實際價值，這就是一個巨大的騙局，海銀只是在用新客戶的資金來償還老客戶的資金，形成了一個純粹的資金盤。

這個操作有多夸張，簡單來說：

總規模超716億，460余只產品，全是假的！

沒錯，700多億的投資全是假的！

資金用途都是用于放貸，底層資產都是“應收賬款”等債權資產，玩的就是龐氏騙局那一套！

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資本市場最夸張的一顆“雷”

海銀財富這次的爆雷，絕對是對國內資本市場的一次羞辱。

因為它跟老大“中植系”、老二“諾亞財富”有著本質的區別。

中植系出問題，純粹時也命也。他們與多家房企有合作，例如皇庭國際、佳兆業、恒大等，通過旗下中融信托為這些房企提供資金支持。

同時，在房地產市場持續加倉，曾以高價接盤爛尾樓和多次流拍的項目，例如中弘大廈和世茂工三項目。這些項目在房地產行情走低和解直錕去世后，還未最終盤活。再加上中植系旗下中融信托發行的多個房地產信托項目出現展期或違約情況，包括與世茂集團、融創、華夏幸福等地產商合作的項目。

這些操作放在平時都算不上什么問題，畢竟以前最賺錢的行業之一就是地產，資本天然流向利潤率高、資金密集型行業。但他們只是算錯一步，沒想到這一輪房地產調整如此深刻。

而諾亞財富屬于被人“做局”。羅靜先是偽造了幾個億的京東應收賬款，準備折價賣給諾亞財富。羅靜就先注冊了一個網銀在線廣東公司，簡稱網銀廣東。還租用了服務器和數據庫，并一同偽造了京東的供應商系統平臺，里面各種賬期，結算單和紅字通知單等等。

諾亞進行了實地走訪和郵件確認，羅靜直接派了幾個人，通過偽造京東工牌，把實地走訪的人截在會議室做了一波盡調，又攔截了快遞的文件，蓋上假章寄回去。通過這一大波操作，羅靜累計從諾亞財富搞了100多億。有時候混金融圈，你的腦洞一定要大，敢相信一個蘿卜章就搞了100億，真的就能搞100億。諾亞財富就是這樣被坑了。

海銀財富這次夸張在哪？他們是從一開始就全是假的。

截至2023年6月末，海銀財富在全國91個城市擁有185個財富管理中心，1700余名理財師服務著4.66萬名活躍客戶。

根據證券時代記者匯總信息顯示，海銀財富存量理財產品發行時間基本在2022年之后，涉及發行人22家，產品數量共計465只，總規模716.9億元。

發行規模排名前三的是上海海軼資產管理有限公司、上海羅懿實業有限公司和壹嘉供應鏈管理有限公司，發行規模分別為104.7億元、70.4億元、68.2億元。其他多數發行人的募資規模都在10億元以上。

而這22家發行人普遍都有著高額注冊資本，絕大部分在1億元以上，有2家甚至達到10億元；但實繳資本僅有一家是1萬元，其余全數為0。

證券時報的調查說得很直接：2家發行人中21家公司是空殼公司。

有些甚至連注冊地址都找不到。比如，“上海市奉賢區莊行鎮三民路611號”這個地址，有9家發行人及6家SPV公司都注冊于此，并且與海銀財富注冊地址相同。

結果在工商部門查到的是這壓根就是個虛擬注冊地址！

部分有實際地址的發行公司都在共享辦公場所租賃一個格子間，面積不足2平方米，僅能容下一張桌子與一張椅子，門上貼著公司名稱，但無人辦公。

通過這20多家公司發行465只產品，也全都是違規產品，根本沒有監管和第三方托管。所謂的固收類投資項目全部通過偽金交所備案，涉嫌非法金融和非法集資，絕大多數資金去向不明。

更過分的是底層資產幾乎全都是捏造出來的！

比如以投資某地產項目為名義募資，但其實跟那個項目根本就不存在合作關系，或者資金不到位，合作早已終止，卻繼續打著幌子融資。

像海銀財富這樣的公司，竟然能在全國范圍內一騙就是18年！真的讓人感到匪夷所思、難以置信！

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老套路為什么玩得轉？

這樣一家公司，僅剩的唯一好處可能就是不騙窮人，專騙高凈值人士。

但不管怎么樣，海銀財富的出現，尤其是持續行騙18年之久，值得所有人警惕。

一方面，他們確實鉆了監管的漏洞；另一方面，他們也在利用人性的貪欲。

海銀是如何維持下來的呢？

其實很簡單——高息誘惑！

他們所有產品年化收益率在7%-15%之間，半年付息一次，封閉期6個月到48個月。

只要還有人買，只要還有人貪圖高收益愿意入場，這套募新還舊的龐氏騙局就可以一直玩下去。

之前有個案子跟海銀很像——金凰珠寶案，也在前不久宣判了。

金凰珠寶，是國內最大的黃金首飾制造商之一。

其背后的操作手法非常粗暴：金凰珠寶向多家金融機構質押黃金進行融資，融資發生違約后，檢測發現，所質押的黃金竟然都是“金包銅”的假貨。

金凰珠寶憑借“表面鍍金、內部成分為銅合金”的假黃金套取了金融機構高達200億元的融資，質押黃金數量超過80噸。

踩雷的金融機構包括，民生信托、東莞信托、安信信托、長安信托等15家金融機構。其中，民生信托融資規模最高，達40億元。

泛海系的掌門人盧志強。就是折在這件事上。

你想要別人的利息，人家想要的是你的本金。

所以一個個騙子才會如此肆無忌憚，市場就是這樣離奇，你以為的商海沉浮、資金博弈，有時候只是在比騙子多還是傻子多罷了。

去年底海銀的事情爆出來以后，他們提出了一個“兌付方案”——

以物抵債。

其中，包括房產、白酒、健康管理三種套餐，但“定價權”卻在海銀那里。

比如欠投資人100萬，海銀向投資人提供價值135萬的健康理療套餐，其中100萬用于抵債，另外還需投資人支付35萬元現金差價。

如果投資額很大，比如800萬，海銀就用一套號稱價值1000萬的房子抵債，但你還得補足剩余那200萬元差價。

這套路清楚了吧！割一遍不夠，還想割第二遍。

就這手段，華爾街最貪婪的那幫人看到了，都得跪下來叫一聲祖宗。

回顧中植、諾亞、海銀接二連三暴雷背后都指向一個關鍵詞：高收益。

過去一二十年，中國最值得投錢的地方，無非就是基建工程和地產。要不然銀行里也不會以房貸和開發貸為主。

然而這幾年基建狂魔偃旗息鼓，地產盛宴逐漸落幕，中國收益率最高的領域嘎然而止、資本市場連續三年下跌。

幾乎所有金融機構和財富公司都面臨尷尬的收益率下降、用戶贖回或資產爆雷、產品延遲兌付等窘況。

歸根結底就是不管什么金融產品，也不管你以為自己很看好某品種，實際不等爆雷那天，你壓根不知道底層資產到底是什么？

那幫人到底投的是什么，甚至虛構一堆資產。資金鏈一斷，他們全不行，沒有什么可以幸免的。

你的欲望就是別人最好的誘餌！

管好自己的錢袋子吧！

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