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摘要：

儲能電芯“ABC”格局的形成，本質是中國制造業(yè)已從單一的成本競爭力，升級為技術、品牌、本土化的全面引領。著眼未來，軟件將成為全球儲能市場格局的最大變量。

撰文 | 維小尼

編輯 | Tang

2025年初，兩份海外儲能電芯出貨量榜單的發(fā)布，讓全球儲能產業(yè)的目光再次聚焦于中資企業(yè)。

1月20日，上海有色網(wǎng)（SMM）發(fā)布首份“中資企業(yè)海外儲能電池出貨量排行榜”， 由寧德時代(CATL)、比亞迪(BYD)、遠景動力(AESC)組成的“ABC”陣營，穩(wěn)居2024年海外電力儲能電芯出貨排名前三。

2月14日，InfoLink發(fā)布的包含大儲、戶儲及工商業(yè)等領域2024年全球儲能電芯出貨排名Top 5中，“ABC”也占據(jù)三席。

值得關注的是，“ABC陣營” 形成的背后，是企業(yè)技術、品牌、產能與全球化影響力的全面沉淀。

SMM儲能高級分析師、也是榜單的主要負責人葉明遠對《環(huán)球零碳》表示， “ABC”的共性在于 —— 企業(yè)已經在海外形成了產品力和品牌力的雙重“護城河”優(yōu)勢，市場份額短期內不會被撼動。憑借著鋰電全產業(yè)鏈供應的優(yōu)勢，以及基于服務車企或者儲能終端客戶的多年經驗，“ABC”對海外客戶要求認知非常全面，并基于認知打造高標準、高性能的產品。其次，儲能項目屬于重資產投資，電芯作為核心零部件，具備一定金融屬性，電芯供應商必須得到資方、銀行對其品牌的認可。

葉明遠還指出，“ABC”格局不是今天儲能市場爆發(fā)才形成，早在2021年就有海外機構將“ABC”列為全球一級電池制造商。

這份海外榜單，指的是英國知名鋰離子電池供應鏈研究機構Benchmark Mineral Intelligence曾將寧德時代、遠景動力（AESC）、比亞迪、LG新能源、三星SDI、松下等電池企業(yè)列為 “全球動力電池一級制造商（Tier 1）”。

來源：Benchmark

Benchmark是海外首個專注于鋰離子電池供應鏈的研究機構，其發(fā)布的“鋰電池超級工廠評估”因其專業(yè)性和獨立性而受到歐美國際主流車企的廣泛認可，在業(yè)界具有較高的參考價值。

Benchmark根據(jù)電池企業(yè)獲得質量認證體系的含金量及數(shù)量、跨國大客戶供應情況，以及全球產能布局規(guī)模等維度對全球鋰電池生產企業(yè)進行綜合評估，并最終分為Tier 1、Tier 2和Tier 3。

只有必須具備向中國以外的跨國汽車原始設備制造商/電動汽車生產商供貨的資格，才能進入Tier 1。此外，獲得車企質量體系驗證，擁有完整質量體系，是進入Tier1的必要條件。同時，擁有成熟穩(wěn)定的國際主流車企配套經驗和數(shù)據(jù)也是入圍“Tier 1”的硬性要求之一。

從動力電池到海外儲能電芯市場，“ABC”格局是如何煉成的？又是如何重塑全球儲能版圖？

01--“ABC” 護城河是如何建成的

中國是全球最大的鋰電池生產國，憑借完整的產業(yè)鏈和規(guī)模經濟，形成了顯著的成本優(yōu)勢，全球60%的儲能電芯印著“Made by China”。

同時，寧德時代、比亞迪和遠景動力等企業(yè)在技術研發(fā)、產品性能和安全性方面不斷突破，使其在全球市場具備了強大的競爭力。這三家公司憑借各自的優(yōu)勢，在海外市場脫穎而出，成為全球儲能電池市場的領導者。

葉明遠認為，“ABC”的產品力和品牌力已經有多年積累，未來其他儲能電芯供應商或將沖破”護城河“，但不會對“ABC”三家的份額造成非常大的影響。

• 寧德時代：“技術+規(guī)模”的雙炸王。

作為全球儲能電池市場的龍頭，寧王憑借其強大的技術研發(fā)能力和全球布局的產能，穩(wěn)居海外市場榜首。

寧德時代在動力電池領域積累的研發(fā)經驗，先發(fā)優(yōu)勢的滾雪球效應使其在儲能電芯的迭代速度上遙遙領先。截至2024年9月，寧德時代全球鋰電池總產能超700GWh，其在德國、匈牙利、美國等地籌建了7個海外工廠。

此外，綁定超級客戶是寧德時代獲得規(guī)模效應的法寶。與特斯拉、Fluence等頭部集成商的深度合作，讓寧德時代成為海外大儲項目的“默認選項”。美國儲能電站事故頻發(fā)后，業(yè)主對安全性的苛求進一步鞏固了其地位。

• 遠景動力：“產品引領+全球化基因”。

作為儲能界的技術先鋒，遠景動力早在2021年就推出了300Ah+儲能電芯，引領行業(yè)進入大電芯時代。去年四季度，300+Ah電芯占據(jù)了全球大儲市場的半壁江山，而得益于超前布局，遠景動力出貨量大幅增長，其 500+Ah、700+Ah儲能大電芯的量產將于今明年內量產。

作為目前國際化程度最高的電池企業(yè)之一，遠景動力擁有覆蓋歐、美、亞主流市場的13大制造基地和多個研發(fā)與工程中心。早在2010年，遠景動力就成為了全球首家大規(guī)模量產動力電池的企業(yè)，至今維持著100+萬輛電動車、40+GWh儲能系統(tǒng)，“0重大事故”的安全紀錄。

值得一提的是，遠景動力海外磷酸鐵鋰（LFP）產能布局即便在“ABC”陣營中也是遙遙領先的：2024年7月，遠景動力西班牙超級工廠開建，2026年投產后將成為歐洲首座磷酸鐵鋰電池超級工廠。據(jù)悉其位于美國的磷酸鐵鋰產能也將于2025年上半年投產，實現(xiàn)北美市場磷酸鐵鋰產能從0 到1的突破。

依托于上述優(yōu)勢，遠景動力目前已同遠景能源、Fluence、Powin、Nidec等頭部儲能系統(tǒng)集成戰(zhàn)略合作，持續(xù)拓展海外市場。

遠景動力的另一個創(chuàng)新“王炸”是零碳制造：依托于遠景科技集團首創(chuàng)的零碳產業(yè)園模式，遠景動力國內外的制造基地可以實現(xiàn)高比例、低價的綠電供應。早在2022年，遠景動力就成為了全球首家實現(xiàn)運營碳中和的電池科技企業(yè)，并于次年推出了全球首批“碳中和”儲能電池，獲國際權威認證機構TüV 南德認證。面對當前不確定的國際貿易環(huán)境，遠景動力的零碳制造能力，將有效對沖貿易壁壘風險，甚至打造產品溢價。

• 比亞迪：車儲協(xié)同，快速搶占市場。

比亞迪無疑是電動汽車巨頭，如今在儲能領域也是風頭正勁。它的儲能系統(tǒng)在國際市場上頻頻斬獲大單，尤其是在歐美和中東市場表現(xiàn)突出。比亞迪憑借其強大的新能源汽車業(yè)務基礎，迅速擴展儲能業(yè)務，成為國際市場上的重要玩家。

比亞迪的儲能系統(tǒng)業(yè)務以直流側儲能系統(tǒng)為主，避開寧德時代的“標準品”戰(zhàn)場，以系統(tǒng)集成能力綁定終端客戶。2024年，比亞迪海外訂單規(guī)模超過20GWh，覆蓋超過100個海外國家和地區(qū)。此外，比亞迪通過參與大型項目合作，如沙特12.5GWh儲能項目，進一步提升了其在國際市場的影響力。

比亞迪的另一個“王炸”是汽車業(yè)務的協(xié)同效應：比亞迪電動車的全球銷量（2024年超300萬輛）為其儲能業(yè)務背書。正如分析師葉明遠所言：“終端客戶看到比亞迪的電動車滿街跑，自然相信其電池不會差。”

02--儲能海外市場：蜜汁與陷阱

國內儲能界有一個說法稱：“卷不動就出海”。很多二線廠商，試圖以“高性價比”策略沖擊海外，把國內價格戰(zhàn)那一套用到海外市場。

但這未必走得通。

毋庸置疑，海外儲能市場利潤相對來說是比較高。2024年，中國儲能電芯均價跌破0.3元/Wh，而海外市場仍維持0.6-0.8元/Wh的高位。寧德時代在歐美毛利率甚至高達30%-40%，是國內的5-10倍。

但吃到“蜜汁”需要能力，稍不小心，就有可能掉進陷阱。

國際市場的客戶，不只關注價格，除了貿易壁壘、政策變化、嚴苛的標準、地緣政治、文化差異外，還要考慮客戶的不同商業(yè)模式，這對企業(yè)的利潤和服務能力產生巨大影響。

比如最近很火的中東市場，看似能源轉型需要很多儲能配套，但當?shù)貎δ茼椖績r格低、要求高、質保時間長，數(shù)十吉瓦的單子看起來大，但實際核算下來，利潤微薄。如果不具備早期出海運維的經驗，在后期運維中還會虧錢。

再比如在南美市場，儲能收益與當?shù)氐纳虡I(yè)模式強掛鉤。客戶建設儲能電站的目的是轉手賣給當?shù)仉娋W(wǎng)，獲得一次性收益。因此，開發(fā)商會高度關注儲能電站5-6年內的運行水平，能否支撐項目左右快速回本，因此對電芯前5-6年的衰減值有嚴格要求。

北美和歐洲市場相對成熟，但門檻較高。這里的電站運行時間一般在15-20年，業(yè)主會要求設備提供商保證全生命周期處理電量，處理電量越多、度電成本越低，意味著利潤越多。這樣的期待對儲能產品提供商的品牌力、可融資性、穩(wěn)定性要求較高，能否讓業(yè)主、開發(fā)商相信公司20年不會倒閉，幫助電站持續(xù)提供售后服務，成為競爭的關鍵。

03--軟件，全球儲能市場格局的最大變量

儲能電芯“ABC”格局的形成，本質是中國制造業(yè)從“成本優(yōu)勢” 到“產業(yè)優(yōu)勢”、“品牌優(yōu)勢”的全面升級。

寧德時代代表 “規(guī)模與技術”，千億研發(fā)投入，成為全球儲能規(guī)則的制定者；比亞迪代表“垂直整合”，打通全產業(yè)鏈；遠景動力代表“技術、零碳與全球化”，成為能源轉型的零碳伙伴。

而面對未來的市場格局，最大的變量和想象空間或許不在硬件產品，而在軟件能力。

葉明遠對《環(huán)球零碳》表示，儲能產業(yè)鏈上的中國企業(yè)所面臨的短板是軟件，這將決定儲能硬件能否充分發(fā)揮靈活性、提升穩(wěn)定性、并創(chuàng)造交易價值。面對交易型電力系統(tǒng)的形成，不論是電芯廠商還是系統(tǒng)集成商，都需要關注能量管理、電力調配、電力交易的算法和軟件能力，這或許決定了市場未來三到五年的市場排名。

反觀“ABC”陣營，已經開始布局賦能硬件制造的軟件系統(tǒng)。遠景前瞻性提出用人工智能推動新型電力系統(tǒng)建設，寧德時代布局智能電網(wǎng)，比亞迪收購芯片企業(yè)，凸顯了新能源領域硬件與軟件相結合的大趨勢。

參考資料：

[1]儲能嚴究院：儲能電池國際新格局：“ABC”霸榜前三，憑什么？

[2]24潮：首份儲能電芯海外榜單發(fā)布，TOP5意想不到

[3]電池中國網(wǎng)：寧德時代/遠景AESC入圍Benchmark“全球一級電池制造商”

[4]環(huán)球零碳：儲能電芯海外排行榜陸續(xù)發(fā)布，利潤是國內2倍

[5]新能源產業(yè)家：首份海外儲能電芯出貨榜單出爐，揭秘儲能出海的突圍關鍵

[6]https://www.greencarcongress.com/2021/05/20210528-benchmark.html

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