今日大盤(pán)早間小幅沖高，午后單邊走低。截至收盤(pán)，上證指數(shù)跌1.39%報(bào)3421.97點(diǎn)，創(chuàng)業(yè)板指跌0.07%。A股全天成交2.59萬(wàn)億元，環(huán)比基本持平。

盤(pán)面上，下午盤(pán)電力、燃?xì)獾确烙托袠I(yè)逆勢(shì)脈沖，前期火熱的半導(dǎo)體、軍工題材悉數(shù)回撤。全天近3800股回調(diào)，漲停個(gè)股數(shù)量也創(chuàng)下近1個(gè)月新低。

特別值得注意的是，今日A股醫(yī)藥行業(yè)出現(xiàn)近期罕見(jiàn)的批量漲停，細(xì)分子行業(yè)方面，注射器、醫(yī)藥商業(yè)、醫(yī)療服務(wù)等板塊表現(xiàn)突出，成為市場(chǎng)關(guān)注的焦點(diǎn)。《關(guān)于做好醫(yī)保基金預(yù)付工作的通知》是重要驅(qū)動(dòng)因素。該政策有望緩解醫(yī)療機(jī)構(gòu)的資金壓力，改善醫(yī)藥企業(yè)的貨款結(jié)算情況，對(duì)醫(yī)藥行業(yè)的發(fā)展具有積極影響。在醫(yī)保相對(duì)充裕地區(qū)的醫(yī)保定點(diǎn)醫(yī)療服務(wù)機(jī)構(gòu)有望獲益。

01

鋰電股迎來(lái)更多關(guān)注！

今日，碳酸鋰期貨、鋰電產(chǎn)業(yè)鏈集體上漲。寧德時(shí)代、鹽湖股份、贛鋒鋰業(yè)、天齊鋰業(yè)、利元亨、天華新能、濱海能源、天奈科技、先導(dǎo)智能、萬(wàn)潤(rùn)新能、天際股份、帕瓦股份、西藏礦業(yè)表現(xiàn)非常活躍。當(dāng)前，市場(chǎng)對(duì)鋰行業(yè)觸底的預(yù)期隨之增強(qiáng)，鋰行業(yè)股票的關(guān)注度有望持續(xù)升溫。

經(jīng)歷前幾年的大漲大跌之后，今年碳酸鋰在低位盤(pán)整企穩(wěn)。現(xiàn)貨方面，上海鋼聯(lián)發(fā)布數(shù)據(jù)顯示，11月12日電池級(jí)碳酸鋰價(jià)格較上日上漲1000元，均價(jià)報(bào)7.70萬(wàn)元/噸。行業(yè)傳來(lái)消息，近期碳酸鋰市場(chǎng)呈現(xiàn)出穩(wěn)中有升的態(tài)勢(shì)，這主要得益于下游采買(mǎi)意愿的增強(qiáng)。

近三年左右，鋰電、光伏行業(yè)產(chǎn)能擴(kuò)張比較明顯，競(jìng)爭(zhēng)白熱化，并導(dǎo)致了行業(yè)內(nèi)部龍頭們?cè)诮衲昙娂娋揞~虧損。在高層明確“反內(nèi)卷”以來(lái)，各個(gè)行業(yè)都紛紛行動(dòng)起來(lái)，這里面最為積極的是光伏和鋰電行業(yè)。

大體上看，隨著鋰電、光伏行業(yè)產(chǎn)能的控制，行業(yè)最壞的時(shí)刻可能已經(jīng)過(guò)去。10月份，頭部電池企業(yè)的訂單情況較為飽和，材料產(chǎn)量也基本保持穩(wěn)定。正極材料11月排產(chǎn)情況小幅超預(yù)期，這也預(yù)示著未來(lái)市場(chǎng)對(duì)正極材料的需求可能會(huì)繼續(xù)增長(zhǎng)。

對(duì)于鋰價(jià)，8萬(wàn)元/噸已成為業(yè)內(nèi)公認(rèn)的供需平衡的成本線。在當(dāng)前價(jià)格下，無(wú)論對(duì)于一體化企業(yè)還是外購(gòu)企業(yè)而言都并不“友好”。從需求端看，新能源車(chē)以舊換新政策疊加儲(chǔ)能年終并網(wǎng)效應(yīng)，推動(dòng)下游需求上行，11月電芯、正極材料和電解液排產(chǎn)均環(huán)比增長(zhǎng)，強(qiáng)于前期預(yù)期。供給端方面，10月澳大利亞鋰礦發(fā)貨量回落，未來(lái)供應(yīng)趨緊，預(yù)計(jì)11月碳酸鋰市場(chǎng)將出現(xiàn)供需缺口。

機(jī)構(gòu)也明確，隨著鋰價(jià)跌至低位，市場(chǎng)對(duì)鋰行業(yè)觸底的預(yù)期隨之增強(qiáng)，鋰行業(yè)股票的關(guān)注度有望升溫。24Q3鋰價(jià)下跌導(dǎo)致海外鋰礦擴(kuò)大減產(chǎn)，部分礦企出售資產(chǎn)回籠資金。澳洲鋰礦已經(jīng)開(kāi)始虧損現(xiàn)金，后續(xù)不排除有更多鋰礦減產(chǎn)，因此下調(diào)2026年鋰行業(yè)供應(yīng)過(guò)剩量為2.5萬(wàn)噸，短期鋰行業(yè)基本面已經(jīng)改善。

中國(guó)汽車(chē)動(dòng)力電池產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新聯(lián)盟數(shù)據(jù)顯示，10月，寧德時(shí)代動(dòng)力電池裝車(chē)量達(dá)25.32吉瓦時(shí)，較2024年9月裝車(chē)量增加1.33吉瓦時(shí)，增幅5.54%，同比增加8.54吉瓦時(shí)，增幅50.89%。

無(wú)論是行業(yè)自發(fā)降低產(chǎn)能，還是需求改善方面，鋰電行業(yè)可能都迎來(lái)了復(fù)蘇良機(jī)。在A股市場(chǎng)，股價(jià)從來(lái)都是先行于業(yè)績(jī)，投資者們可以多多關(guān)注鋰電ETF、新能源ETF、光伏ETF等。無(wú)論是押注反轉(zhuǎn)還是新入場(chǎng)資金的抄底行為，都對(duì)多方有利，投資者要看到這一點(diǎn)。

02

AI應(yīng)用端利好不停歇

就在今日，媒體傳來(lái)了AI應(yīng)用端的三個(gè)好消息。業(yè)界稱(chēng)，蘋(píng)果將首次進(jìn)軍智能家居IP camera（網(wǎng)絡(luò)攝像頭）市場(chǎng)，計(jì)劃2026年量產(chǎn)，目標(biāo)年出貨量達(dá)到千萬(wàn)級(jí)別。歌爾已獲得NPI（New Product Introduction，新產(chǎn)品導(dǎo)入），將成為該產(chǎn)品的獨(dú)家組裝供應(yīng)商。

在蘋(píng)果大力發(fā)展AI的時(shí)候，此次進(jìn)軍智能家居IP camera市場(chǎng)，可能會(huì)深化其AI應(yīng)用。蘋(píng)果的AI戰(zhàn)略不僅關(guān)乎技術(shù)創(chuàng)新，更是對(duì)其商業(yè)模式的根本性挑戰(zhàn)。成功與否，將決定蘋(píng)果能否在新的技術(shù)范式中重新定義自己的角色。

今日舉辦的2024百度世界大會(huì)上，百度發(fā)布小度AI眼鏡。該產(chǎn)品具備第一視角拍攝、邊走邊問(wèn)、識(shí)物百科、視聽(tīng)翻譯、智能備忘等功能。小度AI眼鏡將于明年上半年正式上市。

根據(jù)京東商智、天貓生意參謀數(shù)據(jù)，雙11期間，雷鳥(niǎo)創(chuàng)新斬獲京東、天貓平臺(tái)XR行業(yè)銷(xiāo)量第一，行業(yè)市占率高達(dá)42%；雷鳥(niǎo)店鋪銷(xiāo)量環(huán)比2024年618增長(zhǎng) 220%。同期，雷鳥(niǎo)創(chuàng)新還宣布，新款A(yù)I拍攝眼鏡雷鳥(niǎo)V3將于近期發(fā)布。

此前，蘋(píng)果發(fā)布的手機(jī)AI戰(zhàn)略，終端AI成為新的焦點(diǎn)。這標(biāo)志著AI研究框架的重要變化。過(guò)去一年，大模型技術(shù)設(shè)施和算力結(jié)合成為基礎(chǔ)設(shè)施的一部分，成為業(yè)績(jī)最為確定的方向。全球AI領(lǐng)域目前業(yè)績(jī)驅(qū)動(dòng)最高增的方向就是算力。蘋(píng)果的AI戰(zhàn)略發(fā)布為AI手機(jī)的方向奠定了基礎(chǔ)。

回想2000年的中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)浪潮，中國(guó)誕生了非常多的互聯(lián)網(wǎng)大企業(yè)。中國(guó)的企業(yè)一向擅長(zhǎng)于應(yīng)用端。在此次AI浪潮之下，AI應(yīng)用端也會(huì)造就很多機(jī)遇。在中國(guó)巨大的人口基數(shù)和市場(chǎng)空間，中國(guó)AI應(yīng)用端企業(yè)大有可為。考慮到AI在未來(lái)數(shù)年或數(shù)十年的熱度都會(huì)維持，投資者可以繼續(xù)長(zhǎng)線持有AI類(lèi)ETF，半導(dǎo)體ETF、科技類(lèi)ETF、互聯(lián)網(wǎng)ETF可以分批建倉(cāng)。

風(fēng)險(xiǎn)提示：以上內(nèi)容僅為個(gè)人觀點(diǎn)，供交流參考使用，所有內(nèi)容不做買(mǎi)賣(mài)操作依據(jù)，據(jù)此介入，風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)，投資有風(fēng)險(xiǎn)，入市需謹(jǐn)慎。

大v自薦 合作請(qǐng)聯(lián)系：