1965年，英特爾的創始人戈登摩爾根據自己的觀察，曾提出過一個半導體技術的發展規律，大意是集成電路上可容納的晶體管數目大約每隔 18-24 個月便會增加一倍，性能也將提升一倍，而價格卻保持不變。

隨后的五十多年時間里，半導體行業的發展幾乎完美的兌現了這個“摩爾定律”。

而觀察近年人工智能的發展，似乎也會發現一個類似的AI定律，大約每隔12個月左右，AI領域就會出現一個現象級的應用，并引領當年的AI主流發展。

2023年新年跨年時，全球都在討論ChatGPT，2024年跨年時，全球都在討論視頻智能Sora，今年2025年跨年時，當紅辣子雞則是來自中國的DeepSeek。

按照AI一年一個主旋律的節奏，2025年全球人工智能的主線，就是要讓更多類似的項目，推動AI算力的成本下行，預計還會涌現很多類似的AI項目，而且是開源的。

雖然特朗普正在干掉橫行了過去五十年的資本全球化，但是他的親密戰友馬斯克會推動新的AI全球化（開源）.

在這個大時代面前，這并不是中國搞出來Deepseek，就可以一勞永逸了，也不是英偉達的末日來了，大家都可以去做空。

而是AI第三年的發展進入到了中國的節奏，我們也要為接下來必然會出現的一些事情未雨綢繆。

以英偉達為例，別看股價暴跌，甚至未來還可能會跌，但DeepSeek并不是他的災難和敵人，他的敵人會在未來出現，相反，隨著DeepSeek代表的中國AI成本大幅下降，全球的AI需求會因此激增。

還是以摩爾定律的半導體芯片來對照，隨著晶體管成本的不斷降低，半導體的需求也在以更快的速度激增，總的市場規模反而因此不斷地擴大。（更知名的教科書案例還有美國的福特T型，德國的大眾甲殼蟲）

同理，隨著今年開始，一批批的Deepseek出現，人工智能的各項成本會迅速降低，未來，在資本的推動與競爭下，很多東西甚至會變得免費。（參考十年前的樂視手機、電視）

回顧歷史，一旦中國下場搞“降成本”，全球的產業都將迎來一輪大調整，很多神話也都會出現。

上一個十年周期，中國的產業降成本路線選擇的是互聯網“提速降費”，持續降低移動流量費用，締造了全球移動互聯網獨角獸盛宴。

再上一個十年周期，中國產業降成本路線選擇的是軌道交通“提速降費”，持續降低勞動力流動和制造業物流成本，締造了全球MadeinChina的神話。

由于中國是政府主導，經濟周期也是以十年作為一個周期，因此，節奏感上，比西方國家的市場模式更為顯著。

如今，新一個十年DeepSeek代表的人工智能“提速降費”，同樣的，跟軌道交通“提速降費”，移動網絡“提速降費”類似，將推動全球AI市場進行一個“十年計劃”的結構再調整。

在這個周期里，大約會是這樣的“節奏”：

短期：降低了市場對算力的需求，潮水褪去，新應用尚未出現，部分短期炒作資金將撤出，產生恐慌。

中期：成本降低后大量新應用出現，對算力的需求指數級激增，大量長期資金進入，全球都會依賴于中國的降低成本，我們的外部環境會突然變好。

遠期：在算力應用端占據優勢的中國政府，必然搞自研和國產替代，走獨立路線，美西方全力打壓中國。

因此，Deepseek雖好，但不要神化。

我們可以把2025的英偉達，視作2005年的西門子和阿爾斯通，2015年后的高通和英特爾，那么2025年的Deepseek，大約就相當于2005年的CH3、CH5動車組，2015年的樂視、紅米手機，很快就會被更優異的復興號和華為將其取代。

同樣，英偉達雖然會是受益者，但如果不能迅速依靠中國市場擴張并建立穩固的護城河，也同樣有阿爾斯通和英特爾這種被新勢力取代的風險。

而真正給大眾觸感的，是AI算力成本大幅降低后，那些跟廣大民眾息息相關的AI消費與金融。

畢竟，2005年軌道交通提速降費，帶來的是以萬達廣場為產業鏈與影子銀行擴張的中國首富王健林，2015年移動網絡提速降費，帶來的是以淘寶產業鏈與支付寶擴張的中國首富馬云。