獨立 稀缺 穿透

根深而葉茂、源深而流長!

作者：喬治

編輯：李莉

風品：張戈

來源：銠財——銠財研究院

3月28日，鄭州銀行2024年報亮相：營收利潤分別為128.77億元、17.86億元。其中，利潤總額同比增長2.69%，成功扭轉近三年負增態勢。資產總額6763.65億元，同比增長7.24%

不良貸款率1.79%，下降0.08個百分點，撥備覆蓋率182.99%，風險抵補力持續增強。同時擬現金分紅1.82億元、每股0.02元、分紅率9.69%。

規模質量責任并舉！在信貸需求疲弱、凈息差收窄、讓利實體背景下，鄭州銀行上述成績單來之不易。如何實現的、做對了什么呢？不妨從2024年財報中抽絲剝繭、探尋答案。

01

逆勢“四增長”

深挖零售特色護城河

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第一性原理告訴我們，做企業要回歸本質，通過拆解和重新構建，來找到市場運營的最優解決方案。正是抓住了這個要義，想民所想、急企所急，鄭州銀行才實現了韌性生長。

深入業務面，2024年末，該行吸收存款本金余額破4000億元大關，錄得4045.38億元，同比增長12.07%，增速較2023年直接翻番。遠超河南省8.81%的平均增速，全年存款增量435.77億元，超前兩年增量總和。

發放貸款及墊款本金總額3876.90億元，同比增長7.51%，同樣優于全省6.77%的增速。截至2024年末，對公貸款（不含票據貼現）余額2689.44億元，同比增長6.11%，個人貸款余額909.57億元，同比增長8.09%。

穩增快增，得益于傳統業務夯實、更得益于零售轉型加速。細觀存款結構，截至2024年末個人存款余額2,181.79億元，占存款總額比重約54%。人均資產1.09億元，網均資產37.16億元，創近三年新高，且遠高于行業平均水平，2023年末河南省銀行業人均資產0.67億元、網均資產9.9億元。

背后，離不開鄭州銀行“以客戶為中心”的服務理念。借助產品業態創新，深耕市民金融及鄉村金融領域發展，比如精心打造“市民管家”、“融資管家”、“財富管家”和“鄉村管家”四大管家服務，來全方位滿足客戶金融需求戰略。

截至報告期末，鄭州銀行零售信貸核心產品鄭e貸（消費）全年新增39.40億元，同比增長56.68%；累計發行商鼎信用卡82.58萬張，增加10.11萬張；累計營收12.55億元。

零售業務具有低風險、高收益、穩定增長的特點，隨著社會經濟發展，消費者金融需求日趨多樣化，疊加降費讓利給傳統息差業務帶來挑戰，加強零售服務對穩業績、挖增量的重要性愈發凸顯，銀企們紛紛加碼，一場零售競賽如火如荼。

行業分析師王彥博表示，鄭州銀行資產、存款、貸款、利潤“四增長”，還能現金分紅，兼顧速度質量責任，與該行刀刃向內、自身進化密不可分。通過洞察用戶需求、優化業務結構，來一點點抬高競爭壁壘、深挖零售特色護城河，最終在行業競逐中殺出一條差異化路徑。

好戲還在后頭。在近日召開的2025年度工作會議中，鄭州銀行表示將繼續加快業務轉型，積聚發展新動能，全力提升效率，激發發展新活力。換言之，2025年業績向好、持續分紅回饋仍是大概率事件。伴隨投資價值不斷抬升，會進一步提振內外信心、加快穩優成長。

02

不良率降、撥備率升

感受數字化固本心法

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相比跑的快，更要跑的穩、跑的優。

去風險、強監管大勢下，資產質量是銀行高質量發展的先決條件。在豐富產品、創新業態的同時，鄭州銀行著重加強風控管理，平衡風險收益間的關系。

2024年，該行不良貸款率1.79%，同比下降0.08%，若拉長時間維度，已連續兩年下行，較2020年的2.08%更累降0.29個百分點，風險抵御力持續增強。

另一廂，撥備覆蓋率走出上行曲線，2024年達到182.99%，同比增加8.12個百分點，已連續三年增長，較2021年的156.58%累增超26個百分點，風險抵補能力的持續加強，好似一個減壓安全墊，讓鄭州銀行更好的對沖不良風險。

原因是多方面的，比如該行自上而下加強風控意識、注重內控體系建設，將風險前置從而減低了壞債不良發生率。

還得益于數字化賦能。數字金融是當前銀行業轉型發展的重要課題。近年來，鄭州銀行不斷提升數字化轉型效能，利用大數據畫像從產品端、營銷端、管理端、風控端等推進內外部全流程線上化、自動化、智能化，既優化業務流程，提升服務效率與客戶體驗，又降低運營成本、壞賬風險，打造了一面防險固本之盾。

2022年-2024年，鄭州銀行人均存款分別為0.57億元、0.61億元、0.65億元；網均存款為18.66億元、19.83億元、22.23億元，單兵作戰能力不斷提升。

2024年12月，鄭州銀行召開數字化轉型啟動大會，現場分別與華為技術有限公司、鄭好融征信服務有限公司簽署戰略合作協議。雙方將基于鄭州銀行在金融領域的業務優勢，以及華為、鄭好融平臺的領先技術，聚焦銀行業務場景，推動更多數字化創新場景的落地，以數智之力賦能金融發展。截至2024年報告期末，鄭州銀行個人手機銀行累計簽約客戶數375.96萬戶，交易筆數同比增長10.89%。

可以說，鄭州銀行已將“對外客戶體驗第一、對內效率第一”的理念、戰略拆解到日常工作和項目中，重塑“以客戶為中心”的業務運營體系，構建“以數據為驅動”的經營管理模式，既有成長之矛又有固本之盾，形成了新一輪高質量發展引擎。

2024年報中，鄭州銀行表示未來將堅持合規經營，繼續強化風險防控。將以全面風險管理為統領，穩步推進風險管理架構、流程、機制改革，加快數字化風控體系建設，持續加強信用風險、市場風險、流動性風險的動態管控，不斷加大風險處置力度，切實提升風險管理的專業化、精細化水平。

大浪淘沙不進則退。行業分析師孫業文認為，金融科技大潮勢不可擋，數字化轉型是城商行們做大做強的必然選擇，唯有積極擁抱變革、卡位趨勢的從業者才能不掉隊。鄭州銀行以創新為引擎打造了自身的數智壁壘，在降本增效、推動金融創新，賦能新質生產力和增加盈利點方面摸索出的一套心法，為該行內涵式增長、可持續發展筑牢了根基。

03

參透五篇大文章

賦能新質生產力

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實體興金融興，實體旺金融旺。更深一度看，正是錨定“加快建設金融強國”目標，做好做透科技金融、綠色金融、普惠金融、養老金融、數字金融五篇大文章，鄭州銀行行穩致遠的步伐才愈發有力。

科技金融領域，該行充分履行河南省政策性科創金融運營主體責任，打造科技金融“六專”機制，設立科技特色支行，堅持投早、投小、投長期，2024年政策性科創金融貸款余額人民幣482.69億元，同比增長44.50%；

為了將賦能工作做的更全面、更精準，鄭州銀行圍繞科技型企業發展特點，打造了“四鏈融合”特色運營模式，旨在為產業鏈上下游企業提供多元化、接力式金融服務。

作為河南省政策性科創金融運營主體，鄭州銀行聚焦科創企業、研發機構、雙創活動，創新科技信貸服務模式，量身定制了多款低成本、弱擔保、便捷化的金融產品。不斷豐富全生命周期科技金融產品體系，面向各階段科技型企業推出“人才e貸”、“認股權貸”、 “科技貸”、“知識產權質押貸”、“研發貸”、“專精特新貸”等產品。

養老金融方面，在人口老齡化背景下，鄭州銀行跳出傳統存貸思維，構建“金融+服務”養老生態圈。通過制定養老產業貸款專項政策、發行老年客群定制化專屬產品、開發手機銀行適老化功能，將金融服務延伸至養老社區建設、智慧醫療等領域。

以“養老金融服務驛站”為例，整合老年客群健康管理、消費者權益保護等非金融服務，來提升老年客戶的滿意度和獲得感。這種“金融產品+場景服務”的創新，不僅滿足銀發群體多元化需求，更開辟了養老金融業務新藍海。

所謂從百姓中來，到百姓中去。為提升普惠金融服務質效，鄭州銀行推出訂貨貸、企采貸、助業貸、鄭e貸、科技貸、專精特新貸、創業擔保貸等12款產品，并開辟綠色通道、優化審批流程、推行標準化作業，在客戶資料齊全的情況下5個工作日內完成審批，確保“推薦清單”內小微企業“應貸盡貸、能貸快貸”。 2024年報告期內，鄭州銀行獲得了河南省科技廳“支持小微企業標兵獎”。

賦能改善是可以量化的。以鄭e貸經營系列產品為例，將貸款審批時間壓縮至30分鐘。再如支持個體工商戶 “流水貸”“煙商貸”等場景化產品，使小微企業首貸率提升至45%。這種“科技賦能+模式創新”的普惠金融實踐，被銀保監會作為典型案例在全國推廣。

2024年，鄭州銀行積極履行社會責任，累計建成400家社區志愿者服務站和23家普惠金融服務港灣，惠農服務覆蓋2,363個村鎮，將金融服務從“網點窗口”拉近到“樓間村口”。

綠色金融方面：鄭州銀行以“綠色信貸+產業協同”重塑業務邏輯。圍繞《綠色低碳轉型產業指導目錄（2024年版）》，聚焦低碳轉型，重點支持軌道交通、城鎮供水設施建設等基礎設施綠色升級項目，光伏發電、新型儲能等清潔能源項目，2024年5月成功發行20億元綠色債券，以金融力量賦能綠色低碳發展。截至2024年末，鄭州銀行綠色金融貸款余額人民幣91.46億元，增速123.73%。

就在本月初，第十九屆“中國金融品牌榜”上，憑借金融“五篇大文章”領域的系統性突破，鄭州銀行榮獲“2024金融機構五篇大文章實踐獎”。

世間之事最怕認真二字、專業二字，通過上述全周期全鏈條、堪稱保姆式的生態賦能，鄭州銀行將五篇大文章真正吃透，精準接地氣的打法也為行業提供了參考路徑。

04

深耕區域經濟

握緊韌性生長金鑰匙

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一個個跳動數據，宛如一面面鏡子，折射了鄭州銀行的發展初心、成長秘訣。所謂投之于木桃、報之以瓊瑤，精準服務實體經濟、激發更多新質生產力的同時，鄭州銀行也在實體反哺中吸取著成長力量，實現了自身的高質量發展。

作為我國首家A+H城商行，鄭州銀行扎根區域經濟、賦能區域經濟，緊密圍繞河南省、鄭州市“7+28+N”產業鏈群和“三個一批”項目，目前已積極對接各級政府工作專班146個，主動定制專屬融資服務方案，打通金融惠企利民的“最后一公里”。

以小微企業為例，其是經濟運行的“毛細血管”，做好小微企業融資工作是穩經濟、促就業、增活力的關鍵舉措。通過“千企萬戶大走訪”活動，鄭州銀行累計走訪超20000戶，累計放貸金額136億元，為激活區域潛能、推動河南實現中部崛起貢獻了一份金融力量。

再如深入推進房地產融資協調機制擴圍增效，落地11個地市40個“白名單”項目，切實將金融活水引入到地方經濟社會發展的重點領域和薄弱環節。

所有優質的生意，都是有溫度的、共生同榮的。通過個性化、生態型的金融服務，再深一度、再近一度賦能區域經濟，鄭州銀行勾勒了一副魚水情深畫卷。

根深而葉茂、源深而流長! 跳出金融看金融，真正持續韌性生長的銀行都是經濟效益、社會責任并舉。從零售到數字化，從區域經濟到五篇大文章，向下扎根向上生長、參透四大心法的鄭州銀行已然握緊了一把成長金鑰匙。穩優奔跑高質量奔跑，是進行時、也是將來時。