6月19日早盤，半導體產業鏈早盤再度拉起，聚焦上游設備、材料的中證半導指數上漲1.73%，領漲A股半導體主題指數。截至2025年6月19日10:31，中證半導體材料設備主題指數（931743）強勢上漲1.44%，成分股華海誠科上漲5.41%，金海通上漲4.65%，中科飛測上漲4.25%，北方華創，華海清科等個股跟漲。半導體材料ETF（562590）上漲1.44%，最新價報1.06元。規模方面，半導體材料ETF近1周規模實現顯著增長，新增規模位居可比基金首位。

消息方面，海外三大 DRAM 廠商（三星、SK 海力士、美光）宣布停產DDR4的消息成為市場催化劑，在下游AI硬件需求井噴與市場供應收縮的雙重作用下，半導體板塊迎來了供需錯配驅動的上漲行情。

隨著全球三大巨頭退出留下的市場空間，正成為國內龍頭的增量糧倉。以LPDDR4為例，2024年國產廠商市占率僅15%，隨著美光停產，2025年有望提升至25%~30%。在政策支持與產業鏈協同下，消費電子、工業控制等領域的國產替代訂單正加速落地。

甬興證券表示持續看好受益先進算力芯片快速發展的HBM產業鏈、以存儲為代表的半導體周期復蘇主線。HBM受益于算力芯片提振HBM需求，相關產業鏈有望迎來加速成長；存儲芯片受益于供應端推動漲價、庫存逐漸回歸正常、AI帶動HBM、SRAM、DDR5需求上升，產業鏈有望探底回升。

華泰證券研報指出，展望2H2025中國和全球半導體設備市場，我們看好以下三大投資機會：1）生成式AI推動下，先進工藝邏輯和先進封裝需求繼續增加帶來的機會，2）中國大陸先進工藝擴產的結構性機會，3）美國出口政策下，中國市場設備份額國產率提升的投資機會。

半導體材料 ETF（562590）緊密跟蹤中證半導體材料設備主題指數，該指數精選40只業務深度覆蓋半導體材料與半導體設備領域的上市公司證券作為樣本。指數囊括科創板中半導體設備和半導體材料細分領域的硬科技公司。半導體設備和材料行業是重要的國產替代領域，具備國產化率較低、國產替代天花板較高屬性，充分受益于人工智能革命下的半導體需求擴張和科技重組并購浪潮。

半導體材料ETF（562590），場外聯接（華夏中證半導體材料設備主題ETF發起式聯接A：020356；華夏中證半導體材料設備主題ETF發起式聯接C：020357）。