從思想層面來說，市場又到了最混亂的時候，我們先看幾個數(shù)據(jù)。

　　亂世買黃金的千古法則，好像被打破了！

　　昨天上午10點半的時候，比特幣已經(jīng)快突破12萬美元一枚了。

　　但是在2023年9月的時候，比特幣還只有25000美金。

　　也就是說不到兩年的時間，比特幣漲了5倍。

　　再看黃金。

　　黃金的價格是3357美元。

　　這個價格，比4月的3500的高點，依然沒有追平。

　　也就是說，很多人依然套在里面，沒有出來。

　　問題就在于此！

　　黃金是什么？是這個地球上自有財產以來，就已經(jīng)形成共識的財富信仰。具有極強的頑固性和價值恒定。

　　并且功能是可以自由轉化的，可以做為交易貨幣，也可以作為價值錨定給其他資產定價。

　　比特幣是什么？它甚至不是一種貨幣，本身是一種以美元計價的金融產品。

　　黃金是美元的計價錨，美元是比特幣的計價錨。

　　但是現(xiàn)在，比特幣卻已經(jīng)成為最賺錢的金融產品之一。

　　當黃金還在不斷地追趕幾個月前的步伐。甚至連伊朗和以色列打仗，這么重大的國際事件，對黃金的影響都可以忽略不計。特朗普的新關稅這幾天陸續(xù)已經(jīng)出臺，但黃金依然不為所動。

　　這時，比特幣已經(jīng)頻繁刷新歷史新高，這個地球上現(xiàn)有的波動，都傳導給了比特幣。

　　結果是，比特幣在全力虹吸黃金的流動性。至少在短期內，比特幣已經(jīng)擊破了黃金的頑固信仰。

　　這讓黃金的波動性急速飆升，已經(jīng)成為短期風險資產。

　　也讓比特幣收益急速飆升，最風險的資產成了收益最高的資產。

　　塔列布的杠鈴原則，80%的確定性+20%的高風險高收益，在這一刻具象了。

　　最新的預測是，比特幣三季度會超過13.5萬美金一枚，年底沖擊20萬美金。

　　而對黃金的預測，則是到明年可能會跌破2500美金。

　　對于房地產，這是7月14日，也就是昨天的大A地產股走勢，大跌。

　　但是，就在幾天前，剛剛上漲過一輪。下面這張圖，就是7月10號大A地產股走勢。

　　從上漲到下跌，都不過是在一周之內完成，多么典型的情緒操控一切。

　　而一切的情緒背后，都不過是因為一個猜測。

　　市場的自我演繹是：924救市后，市場沖高，但4月意識強弩之末，開始走弱，6月創(chuàng)下新低。所以，政策在止跌回穩(wěn)的總基調下，最新政策一定會接踵而出，時間則精準預測到本周。

　　同時，小作文開始全網(wǎng)流傳。

　　小作文對標的案例，就是這個2015年召開的城市工作會議。

　　意思是，可能要重來一次，并且這周就要開。

　　這個會議發(fā)生了什么？最大的事情就是決定啟動城市舊改，并執(zhí)行貨幣化安置。

　　之后，就開始了從2016年初啟動的全國房地產大行情。一直持續(xù)到了2021年7月。

　　很顯然，這個小作文的心理基礎是，國內樓市的救市邏輯，一般有兩個，一個是政策的收緊和放松，一個利率的增和降。

　　而如今，政策近乎完全放開，利率也是史上最低，所以這兩個路徑，從市場心理來京，都喪失了。

　　最后，僅剩的一個路徑，就是大放水了。然后，新的小作文就集中打在了這個放水上。

　　市場真的是非常神奇，各種要素，各種群體，都在自我演繹，自我講故事，自我沉迷。

　　在降息后，國內最近最大的變化，是存款搬家。這個趨勢里，可能隱藏著很大的機會。

　　昨天發(fā)布的數(shù)據(jù)是，上半年人民幣存款增加17.94萬億元。其中，住戶存款增加10.77萬億元，非金融企業(yè)存款增加1.77萬億元，財政性存款增加1.25萬億元，非銀行業(yè)金融機構存款增加2.55萬億元。

　　這是一個大趨勢，首先，居民存款在減少。

　　居民存款的減少，和利率下降有非常直接的關系。

　　而這些存款又沒有買房，也沒有消費，都干啥了呢？

　　都進了金融賬戶。

　　這也是為什么非銀存款增加了2.55萬億的直接原因。

　　這些錢雖然離開了儲蓄賬戶，但是流入到金融機構之后，依然會進入到銀行，就形成了非銀存款。

　　這背后，則隱含了眼下一個大趨勢，就是全球的兩大蓄水池。

　　一個是西方資本撤出美國后，海量資產蓄勢待發(fā)；

　　一個是在不斷降息后，國內160萬億的儲蓄，也在不斷試探去處。

　　這些錢，流向哪里，哪里就會誕生機會。

　　所以這又衍生出的另一個機會，是關于股市的。

　　從國家意識上，一個很明顯的趨勢，是在用股市替代樓市，成為居民財富的主要平臺。

　　所以，將來會最終形成居民端的：家庭財富美國化；住房香港或新加坡化。

　　從去年924大救市以來，這個趨勢就越來越明顯了，這半年多來，不管是制度建設，還是保險基金入市考核等等，都在逐漸的夯實前期建設，。

　　畢竟，從全球過去百年的總體趨勢看，股市才是最大的共贏平臺。企業(yè)、個人，社會財富，都能在其中得到增量紅利。也才能誕生巴菲特這種一人富過一國的經(jīng)典案例。

　　這應該也是未來很多年，國內最大的宏觀變化之一。

　　對此，大家要做好準備。