作者：慎獨

1月3日，北京市國有資產經營有限責任公司（簡稱北京國資公司）2024年面向專業投資者公開發行企業債券（第一期）在北京證券交易所（下稱“北交所”）成功發行。該債券作為北交所首單獲批、首單發行的信用債券，最終票面利率2.55%，創近三年北京市地方國企同期限債券票面利率最低。

債券的注冊規模50億元，其中25億元用于節能環保、文化體育、信息服務等領域符合國家產業政策的項目投資；25億元用于補充公司運營資金，采取分期發行。

本期債券簡稱“24京資01”或“24北國資債01”，發行金額10億元，期限3年，認購倍數為3.88倍。債券主承銷商為中信證券、中信建投、中金公司、華泰聯合證券、光大證券。

募集說明書中表示，本期債券募集資金使用計劃為募集的10億元資金用于補充公司日常生產經營所需流動資金，且不用于新股配售、申購，或用于股票及其衍生品種、可轉換公司債券等的交易及其他非生產性支出。根據公司財務狀況和資金使用需求，公司未來可能調整部分流動資金用于償還有息債務。

北京國資公司官網介紹，公司前身成立于1992年、隸屬于當時市國資局的事業單位北京市國有資產經營公司。2001年4月，與原北京市境外融投資管理中心按照現代企業制度改制重組，成為專門從事資本運營的國有獨資公司，主要職能是管理和運營國有資產，保證國有資產在流動中實現保值增值。北京國資公司成立以來，在組織資源服務首都發展、重大產業項目投融資、重要資產管理運營等方面開拓進取，形成了金融、節能環保、園區開發與運營管理、文化體育、信息服務五大產業板塊。

中誠信國際信用評級有限公司（下稱“中誠信國際”）2023年6月9日發布的《北京市國有資產經營有限責任公司公司債2023年度跟蹤評級報告》對該公司主體評級為AAA，評級展望為穩定。中誠信國際認為該公司戰略地位突出，在北京市經濟建設中發揮重要作用，股東支持意愿極強；管理資產標的分散且信用優質，投資風險低；財務政策穩健，再融資能力強勁；但同時，需關注母公司股權投資收益未來受宏觀經濟政策影響的程度，以及經營性業務在建項目資金支出壓力對其整體信用狀況造成的影響。

2023年9月1日，中國證監會發布《關于高質量建設北京證券交易所的意見》，提出“高標準建設北交所政府債券市場，支持北交所推進信用債市場建設”。

隨后的10月23日，北交所啟動公司債券（含企業債券）受理審核工作。當日，北京國資公司向交易所申報企業債券注冊，成為首單受理項目。11月20日，北京國資公司債券獲得中國證監會注冊生效。

目前為止，北交所還有另外兩單企業債項目，目前也是獲批待發行的階段，業內人士認為，北交所的第二只、第三只企業債（公司債）也將很快發行出來。

有專家表示，北交所首次發行公司債券，這一舉措擴大了北交所的服務范圍和功能，除了支持股票交易外，也開始涉足債券市場，為企業提供了更多的融資渠道和投資品種。其次，北交所通過發行公司債券，可以吸引更多的投資者和資金流入，債券市場的規模和活躍度得到提升，將進一步增強北交所的市場地位和影響力。