丨寧德時代儲能新品發(fā)布會現(xiàn)場

4月9日下午，寧德時代發(fā)布天恒儲能系統(tǒng)，宣稱在之前三年零衰減的基礎上實現(xiàn)了“首五年容量零衰減，首五年功率零衰減”，同時強調了其長壽命、高安全、大容量、小尺寸的特色和優(yōu)勢。

發(fā)布會上，寧德時代儲能事業(yè)部CTO許東梅說，目前寧德時代儲能系統(tǒng)已實現(xiàn)近1000個全球項目落地。最后，她表示“科技的競爭極有可能演變成能源的競爭”，并反問道：中國目前的電力結構中，傳統(tǒng)化石能源能否支撐科技發(fā)展？

比起上個月寧德時代董事長曾毓群在2023年財報會上的發(fā)言，許東梅說得相當婉轉，但意思大家都聽懂了。

AI時代來臨對電力等能源供應能力提出了更高的要求，國際AI巨頭薩姆·奧特曼、埃隆·馬斯克等均在把不同場合多次表達過對電力緊缺的擔憂，強調“AI的盡頭是光伏和儲能”。

在去年的世界動力電池大會上，曾毓群也提到：2030年儲能市場需求將超過1TWh，TWh時代已來。

曾毓群今年在財報會上則說，寧德時代將肩負起新時期能源“新基建”建設的重任，愿景是把人類新能源推向新高度。

看來“寧王”野心不小，但并非狂言。

十年深耕：“寧王”的儲能布局

丨寧德時代2023年和2022年收入構成

寧德時代上個月發(fā)布的2023年財報中，儲能業(yè)務呈現(xiàn)了明顯的增長態(tài)勢：2023年儲能電池系統(tǒng)銷量同比增長46.81%，增幅超過動力電池14.25個百分點；營收占比14.94%，同比增長1.25個百分點；系統(tǒng)毛利率為23.79%，同比提高6.78%，甚至超過動力電池系統(tǒng)的毛利率22.27%。

這也意味著，儲能電池系統(tǒng)已經成為寧德時代營收來源的第二增長極，且增長空間很大。

根據SNEResearch的數(shù)據，2023年寧德時代動力電池全球使用量市占率達36.8%，連續(xù)七年穩(wěn)居全球榜首；儲能電池全球出貨量市占率達40%，連續(xù)三年蟬聯(lián)世界第一。

名副其實的“雙料冠軍”。

另據中國汽車動力電池產業(yè)創(chuàng)新聯(lián)盟數(shù)據，2023年，我國動力電池累計裝車量387.7GWh，同比增長31.6%。其中，寧德時代以167.1GWh的裝車量位居第一，市占率43.1%。

“寧王”地位依舊。

然而，新的戰(zhàn)事已經開始。

隨著新能源汽車行業(yè)競爭持續(xù)深化，價格戰(zhàn)硝煙背后倒逼車企降低成本，作為整車成本關鍵一環(huán)的動力電池產業(yè)迎來周期性調整。中國汽車動力電池產業(yè)創(chuàng)新聯(lián)盟數(shù)據還顯示，2024年2月我國動力電池裝車量18.0GWh，同比下降18.1%，環(huán)比下降44.4%。作為行業(yè)龍頭，寧德時代自然首當其沖。

同時，不少車企為了降低成本加大動力電池自研力度，想擺脫”給寧德時代打工”的被動地位。

寧德時代的日子一度不那么好過，市值也大幅縮水。

丨寧德時代魯能國家級儲能電站示范工程

好在，動力電池之外，寧德時代在儲能領域早有全方位深度布局。

早在2011年，寧德時代就參與當時全球規(guī)模最大的風光儲輸示范工程——張北儲能項目。官網顯示，創(chuàng)始團隊于2011年二次創(chuàng)業(yè)，成立寧德時代。可以說，新的寧德時代（相較1999年成立的ATL）自成立起就將儲能和動力電池放在同等重要的戰(zhàn)略地位。

丨寧德時代儲能業(yè)務布局

除上圖所示之外，值得一提的還有，2022年11月，寧德時代成立了由其全資持股的儲能發(fā)展有限公司，經營范圍包括發(fā)電業(yè)務、輸電業(yè)務、供(配)電業(yè)、儲能技術服務、科技推廣和應用服務等，不可謂不全面。

根據天眼查等平臺信息，截至2023年底，寧德時代投資成立的儲能相關公司近70家，總投資額超465億元，范圍涉及到新能源、儲能電池、太陽能、儲能設備、電池包/組、BMS、PCS、EPC、儲能技術服務等。

直到2023年，寧德時代儲能業(yè)務營收同比增速超過核心動力電池業(yè)務，全球出貨量連續(xù)三年高居榜首。

國信證券研報分析稱，2025年之前，僅國內市場的儲能市場空間就有望達到6500億元；到2030年，市場空間可達1.2萬億元以上。這也就是說，儲能市場空間將遠超汽車動力電池市場。

顯然，這是寧德時代十年深耕全方位布局后的厚積薄發(fā)。

著眼未來：AI的盡頭還真是能源

有“美國孔子”之稱的思想家、文學家愛默生曾對煤有過這樣的評論：

• 每一個煤筐里都裝著動力和文明。

足見能源對科技進步的重要性。

AI浪潮已起，世界各國爭先恐后傾力投入，儼然一場新的“軍備競賽”。然而，發(fā)展AI有多費電呢？

斯坦福人工智能研究所發(fā)布的《2023年人工智能指數(shù)報告》顯示，谷歌單次搜索耗電0.3瓦時，而每次AI搜索大約為8.9瓦時，幾乎是一般搜索耗電量的30倍。

荷蘭科學家亞歷克斯·德弗里斯則做了更深入的測算，僅ChatGPT日耗電超過56.4萬度，相當于1.7萬個美國家庭一天的總用電量。他還估算，到2027年，僅因AI而產生的耗電量就可能接近人口超過1000萬的瑞典或1700萬的荷蘭一年的總用電量，而這相當于當前全球用電量的0.5%。

幾乎所有國家和最聰明的科學家們都認為，AI是未來，斷不可逆勢而為。看起來，電力危機已迫在眉睫。馬斯克甚至在博世互聯(lián)世界2024大會上表示：2025年，也就是一年后，AI的發(fā)展就將面臨電力緊缺的困境。

應對之道自然是開源節(jié)流，不過，最重要的還是開源。因為降低能耗的可能性有，但是不大，黃仁勛的樂觀“過去十年，我們將計算和人工智能提高了100萬倍……而它所消耗的成本、空間或能源，并未增長100萬倍”，并不能免除擔憂。

國內外已經開始行動。

比如，擁有全球1/3數(shù)據中心的美國，其能源部2022年就宣布，給44個州的58個項目投資34.6億美元以改造電網系統(tǒng)。

而就在一周前，美國能源部還宣布，將給密歇根一家名為Holtec Palisades的核電站提供15億美元（約108億元人民幣）的有條件擔保貸款，重啟這家本已關閉并計劃拆除的核電站，就是為了應對電力需求的飆升。

環(huán)球同此涼熱。

在這樣的背景下，再看寧德時代的儲能布局和曾毓群的儲能愿景，或許更好理解：在“寧王”的儲能“煤筐”里，也裝著推動包括AI在內的科技進展的“動力和文明”。

寧德時代的儲能和AI的故事，才剛剛開始。