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1月17日，國(guó)家金融監(jiān)管總局發(fā)布《小額貸款公司監(jiān)督管理暫行辦法》（下稱《辦法》），規(guī)范小額貸款公司經(jīng)營(yíng)行為，細(xì)化消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)，加強(qiáng)對(duì)小額貸款公司的監(jiān)督管理，促進(jìn)行業(yè)穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)、規(guī)范發(fā)展。

《辦法》共7章、60條，包括總則、業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)、公司治理與風(fēng)險(xiǎn)管理、消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)、非正常經(jīng)營(yíng)企業(yè)退出、監(jiān)督管理、附則等。 《辦法》即日起施行。

《辦法》對(duì)小額貸款公司的行業(yè)準(zhǔn)入、融資方式、信息披露、技術(shù)規(guī)范、催收方式等開展了系統(tǒng)且全面的梳理。規(guī)范了小額貸款公司（下稱“小貸公司”）經(jīng)營(yíng)行為，明確了小額貸款公司業(yè)務(wù)范圍及貸款集中度比例要求，優(yōu)化單戶貸款余額上限標(biāo)準(zhǔn)，突出小額、分散的業(yè)務(wù)定位；嚴(yán)禁出租出借牌照等違規(guī)“通道”業(yè)務(wù)；規(guī)范外部融資，嚴(yán)格“1+4”融資杠桿倍數(shù)指標(biāo)，明確小額貸款公司發(fā)行債券和資產(chǎn)證券化產(chǎn)品的條件。

新增單戶貸款余額上限要求

具體來看，《辦法》明確，小貸公司可以發(fā)放小額貸款，進(jìn)行商業(yè)匯票承兌、貼現(xiàn)，不得發(fā)行或者代理銷售理財(cái)、信托、基金等金融產(chǎn)品，不得購(gòu)買除固定收益類證券以外的金融產(chǎn)品。

2024年8月23日至9月23日，金融監(jiān)管總局曾就《小額貸款公司監(jiān)督管理暫行辦法（征求意見稿）》（下稱“征求意見稿”）公開征求意見。相較征求意見稿，《辦法》在小貸公司的業(yè)務(wù)范圍中刪去了“與貸款業(yè)務(wù)有關(guān)的融資咨詢、財(cái)務(wù)顧問等中介服務(wù)”一條。

在貸款集中度方面，《辦法》強(qiáng)調(diào)，小貸公司對(duì)同一借款人的各項(xiàng)貸款余額不得超過其上年末凈資產(chǎn)的10%，對(duì)同一借款人及其關(guān)聯(lián)方的各項(xiàng)貸款余額不得超過其上年末凈資產(chǎn)的15%。

同時(shí)，相較2020年原銀保監(jiān)會(huì)出臺(tái)的《關(guān)于加強(qiáng)小額貸款公司監(jiān)督管理的通知》（下稱《通知》），《辦法》新增了網(wǎng)絡(luò)小貸公司的單戶貸款余額上限要求，明確網(wǎng)絡(luò)小貸公司對(duì)單戶用于消費(fèi)的貸款余額不得超過人民幣20萬(wàn)元，對(duì)單戶用于生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的各項(xiàng)貸款余額不得超過人民幣1000萬(wàn)元。

金融監(jiān)管總局有關(guān)司局負(fù)責(zé)人在公開征求意見階段曾對(duì)此作出回應(yīng)。該負(fù)責(zé)人指出，對(duì)網(wǎng)絡(luò)小貸公司設(shè)置用于消費(fèi)的貸款余額上限的主要考慮在于，堅(jiān)持同類業(yè)務(wù)同一監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)的功能監(jiān)管思路，防止監(jiān)管套利。而對(duì)用于生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的各項(xiàng)貸款余額的上限規(guī)定則是考慮到純線上業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)特征，網(wǎng)絡(luò)小額貸款公司自身的風(fēng)險(xiǎn)管理能力以及銀行業(yè)同類貸款定義等因素。

該負(fù)責(zé)人指出，在起草過程中，金融監(jiān)管總局就上述規(guī)定向行業(yè)開展了調(diào)研和數(shù)據(jù)測(cè)算。從調(diào)研和測(cè)算結(jié)果看，兩項(xiàng)標(biāo)準(zhǔn)與行業(yè)當(dāng)前的貸款金額分布情況基本相符。

為確保相關(guān)規(guī)定平穩(wěn)落地實(shí)施，《辦法》設(shè)置了兩年政策過渡期。《辦法》出臺(tái)后，對(duì)目前單戶金額超過上限的存量貸款，到期自然結(jié)清；對(duì)貸款到期后有續(xù)貸需求的客戶，引導(dǎo)網(wǎng)絡(luò)小額貸款公司在過渡期間逐步調(diào)整單戶金額，穩(wěn)妥實(shí)現(xiàn)資金接續(xù)“軟著陸”。

小貸公司經(jīng)營(yíng)行為“負(fù)面清單”更集中

《辦法》還將此前征求意見稿中分散于融資渠道、放貸資金來源等條款中的禁止性行為進(jìn)一步集中至小貸公司經(jīng)營(yíng)行為的“負(fù)面清單”，即明確要求小貸公司不得有以下行為：

（一）吸收或變相吸收公眾存款，通過地方各類交易場(chǎng)所、私募投資基金融資；

（二）使用合作機(jī)構(gòu)的預(yù)存保證金等資金發(fā)放貸款；

（三）出租、出借牌照，為無(wú)放貸業(yè)務(wù)資質(zhì)的主體提供放貸“通道”；

（四）協(xié)助無(wú)放貸業(yè)務(wù)資質(zhì)的主體申請(qǐng)金融屬性字樣網(wǎng)站、移動(dòng)應(yīng)用程序（APP）和小程序等備案；

（五）向無(wú)放貸業(yè)務(wù)資質(zhì)的主體轉(zhuǎn)讓或變相轉(zhuǎn)讓本公司信貸資產(chǎn)，不良信貸資產(chǎn)除外；

（六）法律、行政法規(guī)、國(guó)家金融監(jiān)督管理總局禁止的其他行為。

在融資渠道上，《辦法》明確了小額貸款公司放貸資金來源限于自有資金與外部融入資金。其中，小額貸款公司可以通過銀行借款、股東借款等非標(biāo)準(zhǔn)化形式融資，也可以通過發(fā)行債券、資產(chǎn)證券化產(chǎn)品等標(biāo)準(zhǔn)化形式融資。

在融資杠桿倍數(shù)層面，《辦法》延續(xù)了此前《通知》“1+4”的有關(guān)規(guī)定，但對(duì)凈資產(chǎn)的時(shí)間范圍作出進(jìn)一步明確，即要求小貸公司通過銀行借款、股東借款等非標(biāo)準(zhǔn)化形式融入資金的余額不得超過其上年末凈資產(chǎn)的1倍；通過發(fā)行債券、資產(chǎn)證券化產(chǎn)品等標(biāo)準(zhǔn)化形式融入資金的余額不得超過其上年末凈資產(chǎn)的4倍。

小貸公司發(fā)行資產(chǎn)證券化產(chǎn)品需經(jīng)省級(jí)地方金融管理機(jī)構(gòu)同意，同時(shí)具備具有良好的公司治理機(jī)制、完善的內(nèi)部控制體系和健全的風(fēng)險(xiǎn)管理制度；信譽(yù)良好，最近三年內(nèi)無(wú)重大違法違規(guī)行為；監(jiān)管評(píng)級(jí)良好等條件。小貸公司發(fā)行債券，除滿足前述條件外，還需具備經(jīng)營(yíng)管理良好、最近三個(gè)會(huì)計(jì)年度連續(xù)盈利的條件，并經(jīng)省級(jí)地方金融管理機(jī)構(gòu)同意。

不得冒用行政機(jī)關(guān)、司法機(jī)關(guān)等名義實(shí)施催收

《辦法》還要求強(qiáng)化公司治理與風(fēng)險(xiǎn)管理。細(xì)化關(guān)聯(lián)交易管理要求，明確不良貸款劃分標(biāo)準(zhǔn)，并對(duì)小額貸款公司放貸資金實(shí)施專戶管理。規(guī)范網(wǎng)絡(luò)小額貸款公司業(yè)務(wù)系統(tǒng)，應(yīng)滿足全流程線上操作、風(fēng)險(xiǎn)防控體系健全、符合網(wǎng)絡(luò)與信息安全管理要求等條件。要求小額貸款公司對(duì)合作機(jī)構(gòu)落實(shí)名單制等管理。

《辦法》對(duì)小額貸款公司信息披露、風(fēng)險(xiǎn)提示、營(yíng)銷宣傳、客戶信息采集使用等作出規(guī)范，并強(qiáng)化對(duì)違規(guī)和不正當(dāng)經(jīng)營(yíng)行為的負(fù)面清單監(jiān)管。例如，《辦法》明確，小額貸款公司開展?fàn)I銷宣傳、發(fā)放貸款時(shí)，不得面向未成年人推介辦理貸款或者以大學(xué)生為目標(biāo)客戶定向宣傳信貸產(chǎn)品，向大學(xué)生發(fā)放互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)貸款；不得違反借款人意愿，搭售商品、服務(wù)或附加其他不合理?xiàng)l件。

在催收環(huán)節(jié)，相較征求意見稿，《辦法》還進(jìn)一步明確了小額貸款公司及其合作催收機(jī)構(gòu)不得冒用行政機(jī)關(guān)、司法機(jī)關(guān)等名義實(shí)施催收不得委托有違法違規(guī)催收記錄的機(jī)構(gòu)進(jìn)行貸款催收。小額貸款公司發(fā)現(xiàn)其委托的機(jī)構(gòu)存在前款規(guī)定行為的，應(yīng)當(dāng)立即終止合作，并將違法違規(guī)線索及時(shí)移交相關(guān)部門。

對(duì)助貸、聯(lián)合貸方面提出要求

此次《辦法》也對(duì)助貸、聯(lián)合貸方面提出要求。具體來看，小額貸款公司與第三方機(jī)構(gòu)合作開展貸款業(yè)務(wù)的，不得將授信審查、風(fēng)險(xiǎn)控制等核心業(yè)務(wù)外包；不得與無(wú)放貸業(yè)務(wù)資質(zhì)的機(jī)構(gòu)共同出資發(fā)放貸款；不得與無(wú)融資擔(dān)保、不符合信用保險(xiǎn)和保證保險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)資質(zhì)的機(jī)構(gòu)合作，接受其提供的融資擔(dān)保或者保險(xiǎn)服務(wù)；不得僅提供不實(shí)際出資的營(yíng)銷獲客、客戶信用畫像和風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估、信息科技支持、逾期清收等服務(wù)；與商業(yè)銀行聯(lián)合發(fā)放的網(wǎng)絡(luò)貸款的單筆出資比例不得低于30%。這也意味著，通過小貸牌照展業(yè)的部分助貸機(jī)構(gòu)，僅提供導(dǎo)流業(yè)務(wù)或提供催收業(yè)務(wù)的路徑將不再可行。

貸款A(yù)pp迎清理

《辦法》細(xì)化關(guān)聯(lián)交易管理要求，明確不良貸款劃分標(biāo)準(zhǔn)，并對(duì)小額貸款公司放貸資金實(shí)施專戶管理；規(guī)范網(wǎng)絡(luò)小額貸款公司業(yè)務(wù)系統(tǒng)，應(yīng)滿足全流程線上操作、風(fēng)險(xiǎn)防控體系健全、符合網(wǎng)絡(luò)與信息安全管理要求等條件；要求小額貸款公司對(duì)合作機(jī)構(gòu)落實(shí)名單制等管理。

各貸款平臺(tái)的風(fēng)控水平，成為考核小貸公司合規(guī)能力的重要指標(biāo)。例如，“小額貸款公司應(yīng)當(dāng)確保合作機(jī)構(gòu)網(wǎng)站、移動(dòng)應(yīng)用程序（App）、小程序等經(jīng)過依法備案。”“網(wǎng)絡(luò)小額貸款公司使用的互聯(lián)網(wǎng)業(yè)務(wù)信息系統(tǒng)，應(yīng)當(dāng)由網(wǎng)絡(luò)小額貸款公司設(shè)立并享有完整數(shù)據(jù)權(quán)限，規(guī)范開展網(wǎng)站、移動(dòng)應(yīng)用程序（App）和小程序備案等工作，防范、監(jiān)測(cè)假冒網(wǎng)站、假冒移動(dòng)應(yīng)用程序（App）和假冒小程序。”

規(guī)范信息披露、數(shù)據(jù)收集

《辦法》規(guī)定：小額貸款公司應(yīng)當(dāng)遵循公開透明原則，充分履行告知義務(wù)，將強(qiáng)制閱讀合同作為合同簽署的前置環(huán)節(jié)，并在合同中以醒目形式載明涉及消費(fèi)者利益的內(nèi)容。

在營(yíng)銷宣傳方面，小額貸款公司開展?fàn)I銷宣傳、發(fā)放貸款時(shí)，不得有下列行為：以欺詐或引人誤解的方式進(jìn)行營(yíng)銷宣傳，片面宣傳低門檻、低利率、高額度等，誘導(dǎo)借款人過度負(fù)債、多頭借貸；采取誘導(dǎo)、欺騙、脅迫等方式向借款人發(fā)放與其借款用途、償還能力等不相符合的貸款；面向未成年人推介辦理貸款或者以大學(xué)生為目標(biāo)客戶定向宣傳信貸產(chǎn)品，向大學(xué)生發(fā)放互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)貸款；將貸款列為默認(rèn)支付選項(xiàng)；違反借款人意愿，搭售商品、服務(wù)或附加其他不合理?xiàng)l件。

此外，《辦法》提出，小額貸款公司及其使用的互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)收集、存儲(chǔ)、使用客戶信息，應(yīng)當(dāng)遵循合法、正當(dāng)、必要原則，在相關(guān)頁(yè)面醒目位置提示客戶閱讀授權(quán)書內(nèi)容，在授權(quán)書中披露收集信息的內(nèi)容、使用方式和期限等，確保客戶閱讀授權(quán)書并簽署同意。

小額貸款公司應(yīng)當(dāng)按照法律法規(guī)和與客戶的約定，處理其存儲(chǔ)的客戶信息，不得泄露、篡改。未經(jīng)客戶授權(quán)或同意，小額貸款公司及其使用的互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)不得收集、存儲(chǔ)、使用、加工、傳輸、向他人提供、公開、刪除客戶信息。

利率要透明

小貸公司得把對(duì)借款人收的所有利息、費(fèi)用和貸款本金的比例算成年化利率寫在借款合同里，不能違反國(guó)家規(guī)定。如果有合作機(jī)構(gòu)收助貸信息服務(wù)費(fèi)、擔(dān)保增信費(fèi)等，小貸公司得書面告訴借款人。而且得按合同約定的金額，把貸款本金全給借款人，不能先扣利息、手續(xù)費(fèi)等。