近日，南京銀行股份有限公司（簡稱“南京銀行”，601009.SH）發布2024年報，向投資者交出了一份營收、凈利雙增長的答卷。記者注意到，在業績亮眼的同時，南京銀行2024年個人銀行業務的利潤總額為-11.99億元。此外，南京銀行全系統（含相關個人）2024年共收到監管罰單14張、被罰金額合計758萬元。業內人士分析認為，南京銀行因信貸業務等違規屢遭監管處罰，在一定程度上折射出該行在內控管理方面存在漏洞和隱憂。

公允價值變動收益暴漲超300%

公開資料顯示，1996年2月成立的南京銀行，是一家具有獨立法人資格的股份制商業銀行，實行一級法人體制，先后于2001年、2005年引入國際金融公司和法國巴黎銀行入股。2007年7月，南京銀行成功登陸上交所主板，成為國內首批上市的城商行。

年報顯示，2024年，南京銀行實現營業收入502.73億元，同比增長11.32%，實現歸屬于母公司股東的凈利潤201.77億元，同比增長9.05%；加權平均凈資產收益率為12.97%%，同比下降0.15個百分點；凈息差為1.94%，同比下降0.10個百分點。

在資產規模與質量方面，截至2024年末，南京銀行資產總額跨過2.5萬億元大關，達到2.59萬億元，較年初增長13.25%。同時，存款總額達1.5萬億元，較年初增長9.26%；貸款總額達1.26萬億元，同比增長14.31%。此外，不良貸款率為0.83%，同比下降了0.07個百分點。

從營收結構上看，南京銀行2024年利息凈收入為266.27億元，較上年增加11.75億元，同比增長4.62%；非利息凈收入為236.46億元，同比增長19.98%，占營收比重進一步提升至47.04%，同比上升3.4個百分點。

記者進一步研讀年報發現，非息業務中的公允價值變動收益，成為支撐南京銀行業績增長的重要因素之一。2024年，南京銀行公允價值變動收益達73.77億元，同比增長329.48%，占凈利潤比重達36.22%，成為拉動業績增長的重要引擎之一。其中，交易性金融資產占公允價值變動收益的99.89%，從2023年的17.46億元激增至2024年的73.69億元。

據了解，公允價值變動收益即通常所說的“賬面財富”，而以短期獲利為目的的投資性金融資產帶來的公允價值變動收益，對利潤的支撐或存在持續性和穩定性方面的隱憂。誠如斯言，2025年一季度，南京銀行公允價值變動收益為-2.16億元，同比就下降了111.94%。業內人士就此分析認為，投資收益雖可短期提振業績，但銀行大量資金不進入實體經濟而流入金融市場賺取利益，顯然與國家堅持金融服務實體經濟的根本宗旨有所相悖。

個人銀行業務利潤總額-11.99億元

值得投資者關注的是，南京銀行的個人銀行業務出現了虧損，2024年的利潤總額為-11.99億元。而在2023年，南京銀行個人銀行業務利潤總額為28.49億元。

年報顯示，截至2024年末，南京銀行個人存款規模4764.98億元，同比增長11.69%；個人貸款規模3201.94億元，同比增長12.75%，其中，消費貸余額2038.37億元，同比增長17.36%，占個人貸款比重達到63.66%。

然而，在個人銀行業務規模增長的同時，其營收與利潤卻出現較大幅度收縮。年報顯示，2024年，南京銀行的個人銀行業務實現營業收入125.59億元，同比增長0.7%；實現利潤總額-11.99億元，同比下降142.12%。

記者注意到，南京銀行個人銀行業務利潤總額的下跌。2024年，南京銀行個人貸款利息收入為193.90億元，同比僅增1.86%，遠低于業務規模增長水平。此外，個人銀行業務的營業支出大幅增長也是影響南京銀行個人銀行業務利潤總額的重要因素。2024年，南京銀行營業支出255.85億元，較上年增加22.75億元，同比增長9.76%。其中，個人銀行業務營業支出高達137.43億元，同比增長42.92%。

此外，南京銀行的資本充足率也面臨持續下行壓力。截至2024年末，該行核心一級資本充足率下降至9.36%，今年一季度末又進一步下降到了8.89%。同時，南京銀行的撥備覆蓋率和撥貸比也在下滑。截至2024年末，南京銀行撥備覆蓋率為335.27%，相比2022年末的397.20%已下降了62個百分點；撥貸比也從2022年末的3.57%下降到2024年的2.77%，而截至2025年一季度末又進一步下降到2.68%，日趨逼近監管規定的撥貸比2.5%的下限標準。

屢遭處罰存合規隱憂 董監高薪酬居行業前列

記者注意到，2024年，南京銀行屢次因內控不嚴出現在監管部門的處罰名單上。據記者不完全統計，南京銀行總部及其子公司、下屬機構（含一級分行、二級分行、支行及營業網點等）等全系統（含相關個人），2024年共收到監管罰單14張，被罰金額合計758萬元。

具體來看，涉及南京銀行信貸業務違規的罰單有12張，被罰金額合計691萬元；涉及南京銀行及其分支機構行長、副行長的罰單有6張，占罰單總數的42.86%。

從單筆處罰金額看，南京銀行收到罰款金額超100萬元的罰單3張,共計被罰610萬元，占總罰單金額的80.47%。其中，單筆被罰金額最高的達265萬元。具體情形為，2024年5月23日，南京銀行淮安分行因“票據業務貿易背景真實性審查不嚴、貸后管理不到位、貸款資金未按約定用途使用、虛增存貸款規模”等違法違規行為，被國家金融監督管理總局淮安監管分局罰款265萬元。同時，該分行行長、公司金融部總經理、交易銀行部總經理等3位當事人另收到針對個人的罰單，受到警告并被罰合計21萬元。

此外，記者還注意到，南京銀行薪酬水平處于行業前列。據年報披露，2024年，南京銀行董事、監事、高級管理人員報酬合計2514.09萬元。相比之下，2024年，同為城市商業銀行的江蘇銀行董監高人員稅前報酬合計為1672.05萬元，上海銀行董監高人員稅前報酬合計1681.25萬元。

記者進一步研究發現，2024年，除在股東單位或其他關聯單位領取報酬的7名股東董事、股東監事以及任職資格尚未獲監管核準的獨立董事吳弘外，在南京銀行領取報酬的董事、監事、高級管理人員共有20人，平均薪酬達125.70萬元。其中，職工監事戚夢然獲得的年度稅前報酬最高，為221.82萬元；其次是職工監事郭俊，其稅前報酬達214.63萬元。2024年，稅前報酬超200萬元的還有周文凱、陳諧、宋清松、江志純和陳曉江5人，均擔任副行長，稅前報酬均為209.28萬元。此外，首席信息官余宣杰、業務總監朱峰的稅前報酬均為192.15萬元，業務總監徐臘梅稅前報酬為188.84萬元。

值得關注的是，除3名獨立董事（30.5萬元）與3名外部監事（27萬元）領取固定報酬外，南京銀行所有從公司領取報酬的董監高管理人員中，11人的年度稅前薪酬總額均高于100萬元。此外，僅有行長朱鋼、監事長呂冬陽和副行長米樂的年度稅前報酬低于100萬元，分別為72萬元、63.6萬元和48萬元