每經記者：宋欽章 李玉雯 趙景致 每經編輯：張益銘

被認為是財富管理“皇冠明珠”的私人銀行業務，憑借輕資本、高收益等優勢正成為多家銀行發力的重點領域。

《每日經濟新聞》記者注意到，當前國有大行在私行業務領域穩居第一梯隊，呈現出“強者恒強”的態勢。隨著我國財富傳承浪潮的來襲，服務企業家、打造專業財富顧問成為各家銀行競爭的焦點。

強者恒強：國有大行穩居第一梯隊

當前各家銀行的私行“賬本”如何？記者梳理了6家國有大行和12家全國性股份行的相關數據發現，就核心指標AUM（資產管理規模）而言，無論是總量還是增速，國有大行都位居前列，呈現出“強者恒強”的態勢。

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從披露了AUM數據的銀行來看，截至2024年末，邁過3萬億元關口的銀行有3家。其中，工行的私人銀行AUM在2023年末突破3萬億元后，2024年末進一步攀升至3.47萬億元，穩居首位。緊隨其后的是農行、中行，分別為3.15萬億元、3.14萬億元。

建行私人銀行AUM為2.78萬億元，也是“2萬億元梯隊”中的唯一一家銀行。之后，平安銀行、交通銀行的私行AUM分別為1.97萬億元、1.30萬億元。興業銀行、民生銀行、光大銀行、浦發銀行等股份行私行AUM在萬億元之內。

值得一提的是，“零售之王”招行近兩年并未披露私行AUM數據，而該行在2022年末私行AUM已達到3.79萬億元，加上近年來客戶數量持續增長且門檻在業內較高（1000萬元），因此招行的私行AUM或仍將領跑同業。

除了總量，從私行AUM增速來看，排名前三的仍是國有大行，分別是農行、中行和工行。可以看到，農行近兩年私行AUM增長迅猛，2023年增速約20%，2024年增速約19%，在公開的同業數據對比中均處于首位，也正因如此，該行的私行AUM在2024年末一舉邁過3萬億元門檻，并超越中行。

就客戶數量而言，大行的客戶基礎依舊十分牢固。工行、農行、建行3家大行的私行客戶數量在2024年末均超過20萬戶，工行接近29萬戶，農行、建行分別約為26萬戶、23萬戶。緊隨其后的中行，客戶數量也接近20萬戶。這4家銀行私行客戶數量之和，在14家披露私行客戶數的銀行中占比接近六成。

此外，招行私行客戶均接近17萬戶，平安銀行、交通銀行接近10萬戶。興業銀行約7.7萬戶，較2023年末增加超過7800戶，客戶凈增創近3年新高。

另一家大行郵儲銀行，盡管3.4萬戶的客戶數量遠不及其他大行及頭部股份行，但其客戶數量的增幅是最高的，達到27%。

記者注意到，盡管在整體規模、客戶數量方面，大行均占據著明顯的優勢地位，但從戶均AUM來看，股份行的表現更為亮眼。

從可計算的11家銀行數據來看，平安銀行私行戶均AUM是唯一超過2000萬元的，中行戶均接近1600萬元，排名第二，浦發銀行、民生銀行、浙商銀行戶均超過1300萬元，而農行、建行、工行的私行戶均AUM均為1200萬元左右，排在末端。

門檻降低：貸款600萬也可成客戶？

私人銀行客戶門檻如何？記者采訪并整理各家銀行數據，發現大多數銀行的門檻均為客戶在該行月日均金融資產600萬元（含）及以上，如興業銀行、民生銀行、華夏銀行、平安銀行、廣發銀行、浙商銀行、渤海銀行、恒豐銀行等。

部分銀行有所不同。如工商銀行客戶門檻略高，需月日均金融資產達到等值800萬元人民幣（含）以上或月日均金融資產達到等值600萬（含）~800萬元，以及經該行認定符合條件的特別客戶、邀約客戶。招商銀行需要月日均全折人民幣總資產在1000萬元及以上的零售客戶。

同時，記者了解到部分銀行個人貸款若滿足一定金額，也可以成為私人銀行客戶。如成為光大銀行私人銀行客戶，除了需要月日均資產600萬元以上，滿足在該行個人貸款的辦理金額余額600萬元以上也可，“兩個條件滿足一個即可”。

整體來看，600萬元的月日均金融資產是各家銀行私人銀行客戶常見的門檻，但也不乏部分銀行為了吸引潛在的私行客戶，適度降低標準，將一些月日均金融資產低于600萬元的客戶提前納為體驗客戶。

以交通銀行為例，其客服人員在電話里告訴記者，該行針對潛力客戶適當放寬標準，而所謂“潛力客戶”，需滿足三條標準中的一條：一是過去三年在交通銀行的凈日均金融資產曾經達到過600萬元以上的個人客戶；二是在交通銀行的凈日均金融資產在400萬元至600萬元之間的客戶；三是社會知名人士、對該行有重要貢獻的客戶，以及該行認定有發展成為私行達標客戶潛力條件的客戶。

值得一提的是，很多銀行還對私行客戶采取了等級劃分，且不同等級客戶可以享受的服務檔次也有所不同。

以建設銀行私人銀行為例，其將月日均金融資產滿足500萬元、600萬元、1000萬元、2000萬元、5000萬元門檻的客戶分別劃分為體驗級、C1級、C2級、C3級和V級。建設銀行將為這些私行客戶提供涵蓋體檢服務、健康管理、出行服務等在內的服務體系。僅以其中的出行服務為例，所有級別的私行客戶均可享受境內接送機服務，但如果是C3級和V級客戶，還能額外享受城市包車和境外接送機服務。

應對挑戰：服務企業家等群體成競爭焦點

銀行機構紛紛發力私行業務的背后，是我國正迎來財富傳承的浪潮。今年2月，胡潤研究院發布的《2024胡潤財富報告》顯示，未來10年，預計將有20萬億元財富轉移到下一代手中；20年內，這一數字將增至45萬億元；而30年內，財富傳承總額將達到79萬億元。這一趨勢不僅反映了中國家庭財富規模的變化，也展示了財富管理的重要性和未來發展的潛力。

正因如此，“財富傳承”正成為私行服務的重點聚焦領域。記者梳理發現，在財富傳承方面，家族信托和養老金融是布局重點。如工行聯合工銀瑞信在業內首推家族信托綜合顧問的基金投顧方案，推出家庭服務信托綜合顧問業務；農業銀行強化養老金融與財富傳承綜合服務，幫助客戶實現養老資金閉環運作，目前管理私行長輩客群資產規模達到1.2萬億元；招商銀行豐富家族信托業務品種，深化股份信托、慈善信托等創新服務，助力客戶創造社會價值；浦發銀行建設“浦發企明星”服務平臺，服務企業家客群。

此外，企業家是高凈值家庭的主要構成群體，企業家服務也因此成為私行爭相競奪的關鍵領域。比如，工商銀行自2021年起推出“企業家加油站”共享服務平臺，把企業家客戶“請進來”，以“資源共享”為核心為企業家綜合賦能，并推出科創企業股權激勵貸，全力打造“企業家伙伴銀行”。建設銀行深化私行客戶分層分群精耕服務，推進企業家客群聯動經營。平安銀行私人銀行此前在2020年還推出企業家專屬服務平臺“企望會”，為企業家群體提供一站式綜合金融解決方案。

私行業務開展如火如荼，業內競爭也愈發激烈。有大行個金人士此前表示，大家都在“搶蛋糕”，私行業務不好做。

從前述《2024胡潤財富報告》中的一組數據中或許可以窺見一二。根據該報告，截至2024年1月1日，中國擁有600萬元人民幣、1000萬元人民幣、1億人民幣、3000萬美元資產的富裕家庭數量分別為512.8萬戶、206.6萬戶、13萬戶、8.6萬戶，較上年分別減少0.3%、0.8%、1.7%、2.3%。

在此背景下，未來私行業務應當如何布局以更好地應對挑戰？

5月30日，蘇商銀行特約研究員薛洪言在接受《每日經濟新聞》記者微信采訪時表示，未來私行業務將圍繞“深度服務、生態融合、長期價值”三大方向演進。一是需求端從單一資產配置向“人-家-企-社”綜合服務延伸，例如針對創富一代的家族信托、企業接班規劃，以及面向年輕客群的ESG（環境、社會和公司治理）投資等。二是服務模式從產品銷售轉向全生命周期陪伴，資源整合從內部協同擴展到跨界合作，頭部銀行加速與券商、保險、律所等機構聯動，構建涵蓋稅務規劃、慈善信托的一站式解決方案。三是競爭策略上，從“規模競爭”轉向“價值競爭”，客戶洞察深度、科技應用能力及生態資源整合效率成為競爭的勝負手。長期來看，私行業務需重塑考核機制，從規模導向轉為客戶資產健康度指標，才能真正實現從“規模競爭”到“價值經營”的轉型。