新能源汽車保險行業，賺錢比登天還難。

據海外新能源汽車資訊平臺InsideEVs報道，2024年特斯拉保險業務的賠付率為103.3%，遠超美國車險行業66.1%的平均賠付率。賠付率即責任賠款與保費收入的比值，超過100%，意味著特斯拉的保險業務處于虧損狀態。事實上，2022年到2024年，特斯拉保險已經連虧三年。

無獨有偶，國內新能源汽車行業巨頭比亞迪財報顯示，2024年保險業務收入為13.51億元，綜合成本率高達308.8%，高于行業平均水平，全年凈虧損1.69億元。

汽車行業不乏消費者向車企維權的事件，但燃油車時代維權事件集中在部分品控較差的品牌，新能源汽車時代則是車輛出現車禍、自燃等事故后，車企往往成為被口誅筆伐的對象。

或許是考慮到了這些問題，進入車險領域的車企不在少數，如海外的特斯拉、奔馳、寶馬，國內的比亞迪、小鵬、蔚來、理想，以及小米、華為也在保險領域有所布局。反正都要擔責，不妨進軍保險行業，承擔責任的同時，也有機會增加營收。只是他們可能沒有想到，新能源汽車保險這份錢并不好賺。

消費者喊貴，保險公司喊虧

中國精算師協會統計數據顯示，2024年中國新能源汽車保費總收入突破1400億元，但綜合成本率高達107%，137個車系賠付率超過100%，行業承保虧損57億元。羊毛出在羊身上，保險公司新能源業務長期虧損，保費自然也居高不下，甚至出現了一年未出險續保費用不降反增的情況。精算師協會表示，新能源汽車平均保費比燃油車高63%。

消費者嫌貴，保險公司又在虧損，是當前新能源汽車保險行業的主要矛盾。造成新能源汽車保費高于燃油車的因素，無非是出險率高、維修成本高。

（圖源：豆包AI生成）

2023年時任太平洋保險產險總經理的曾義表示，新能源汽車出險率高達30%，遠超燃油車19%的出險率，平均賠付金額7201元，比燃油車高大約600元。中再財險統計數據則顯示，2023年家用新能源汽車出險率25%，家用燃油車出險率18%，營運新能源汽車出險率40%，營運燃油車出險率25%。

新能源汽車出險率高于燃油車，一方面在于受眾群體年輕一代較多，另一方面則與強悍的動力有關。據每日互動大數據統計，新能源汽車偏好指數分布中，25歲-34歲年齡段人群最多。年輕群體駕駛經驗不夠豐富，且新能源汽車動力較強，更容易發生事故。最近一段時間因新能源汽車事故頻發，已有不少業內人士和網友呼吁限制新能源汽車的動力輸出。

維修成本方面，車企為了極致壓縮汽車的成本，以便打價格戰，用上了車身一體化壓鑄、車身電池一體化等技術。這些技術確實可以降低物料成本、提高車身強度、減少整車重量并優化續航，但遭遇事故受損后，更換零部件的成本較高，而且一體化壓鑄零部件被車企壟斷，可能出現價格虛高的情況。

（圖源：特斯拉）

車企為提高產品性價比，廣泛采用一體化壓鑄和車身電池一體化技術的后果，是維修成本高漲，保險費用增長，最終導致消費者用車成本上升。車企通過一體化技術提升了銷量，賺到了更多錢，消費者卻沒有真正享受到實惠。

此外，新能源汽車關于智能化的競爭愈發激烈，高階輔助駕駛、高性能車機快速普及，原本豪車才有的座椅按摩、后排超大屏幕等，也陸續下放，這些零部件也會增加新能源汽車的維修成本。

出險率高，維修成本又居高不下，短時間內新能源汽車的保費很難降低，保險公司新能源汽車保險業務也很難扭虧為盈。

新能源車險降價，還需車企出手

從新能源汽車保費高的原因出發，降低保費有兩條路，第一，通過更先進的輔助駕駛技術，降低新能源汽車出事故的頻率；第二，減少一體化壓鑄和車身電池一體化技術的應用，降低車輛維修成本。

傳統保險公司所能做的，只有根據車型出險數據，針對不同產品制定更為合理的價格，避免讓出險率不高的車型為出險率高的車型承擔保費成本，只有車企才能從根本上解決新能源汽車保費過高的問題，比亞迪、特斯拉等進入保險行業的車企具備天然優勢。

（圖源：比亞迪）

智駕是新能源汽車行業智能化階段車企必須做，且一定要做好的核心要務。鴻蒙智行、小鵬汽車、極氪汽車、廣汽等企業，已陸續宣布，將在今年實現L3級自動駕駛落地。盡管相關法律尚未允許L3級自動駕駛正式商用，但智駕技術的能力肯定會不斷提升。

今年4月鴻蒙智行表示，智駕技術已幫助聯盟品牌車型累計規避了170萬次可能發生的碰撞。技術迭代升級后，智駕技術有望幫助新能源汽車規避更多可能發生的交通事故。

（圖源：鴻蒙智行）

至于減少一體化壓鑄和電池車身一體化技術的使用，對于車企而言并非不可。2024年路透社報道稱，特斯拉暫緩開發下一代一體化壓鑄技術，可能會放棄一體化壓鑄方案。

在2024年比亞迪股東大會上，王傳福談及新能源汽車保險業務時表示，保險公司新能源汽車業務普遍虧損是因為整車設計和售后服務脫節，比亞迪正在探索和優化產品設計，嘗試通過零部件拆解結構降低維修成本。

特斯拉和比亞迪是第一批大規模量產一體化壓鑄車身的企業，如今都表現出了對一體化壓鑄的不滿。就算不全面放棄一體化壓鑄，也可能減少一體化壓鑄零部件的使用。

（圖源：比亞迪）

從傳統沖焊工藝到一體化壓鑄，再從一體化壓鑄到沖焊工藝，車企不是走錯了路，而是在不同的時間選擇了最合適的方向。新能源汽車行業起步初期，車企需要盡量壓縮成本，如今行業日漸成熟，新能源汽車滲透率逐步提升，市場保有率提高，車企更需要考慮售后服務成本。

尤其是對于比亞迪、特斯拉等進入車險領域的車企而言，售后服務成本降不下來，意味著要么不斷提高保險費用，要么承擔保險業務的虧損。居高不下的保險費用，還可能降低消費者的購買意愿，車身部分回歸傳統沖焊工藝或部分沖焊加部分壓鑄，或許是車企最好的選擇。

新能源車險要盈利仍需時日

新能源汽車保險業務虧損，并非特斯拉、比亞迪等「車險新勢力」獨有，整個行業皆是如此。不過比亞迪、特斯拉，以及其他保險公司不必悲觀，相關部門一直在推動新能源車險健康發展，國務院為此印發了《關于加強監管防范風險推動保險業高質量發展的若干意見》。

智駕技術的發展、壓鑄工藝的慎重使用，將能起到降低出險率和維修成本的效果。另外，新能源汽車零部件可以通用，維修成本存在邊際效應。比亞迪、特斯拉、理想、小鵬、零跑、小米等頭部新能源車企的產品銷量和保有率不斷提高，觸及邊際效應后維修成本會逐漸下降，進而降低保險公司的賠付率。

（圖源：豆包AI生成）

車車科技董事長兼CEO張磊認為，預計到2027年前后，保險公司的新能源汽車保險業務就能實現盈利，車險將成為車企的重要收入來源。比亞迪、特斯拉等能夠內部采購零部件的企業，保險業務有望更早扭虧為盈。特斯拉保險2022年賠付率為116.6%，2023年為114.7%，2024年降低至103.3%，最快今年就能實現盈利。

另外，智駕車輛出現事故后，即便有保險公司兜底，車企也難免需要承擔一定的責任。未來車險不會只是單獨的服務，將嵌入到車企的整體服務包中。

部分車企已推出了「智駕險」，例如小鵬的全場景不限次智駕險一年僅239元，最高可賠償100萬元；阿維塔的智駕無憂服務，價值4000元，最高可賠償600萬元。賽力斯、寶駿、極越、長安等車企，也先后推出了智駕保障權益，其中部分車企選擇與保險公司合作。

保險牌照難以獲取，不是所有新能源車企都會布局車險業務，縱然車企推出的保險業務具備優勢，傳統保險公司依然有發展空間。賽力斯、長安等車企與保險公司合作，為其他車企樹立了榜樣，預計接下來會有更多車企與保險公司合作，推出智駕險及其他業務，并根據車主的駕駛習慣，實現AI+數據驅動保險業務，幫助保險公司為車主個人制定更合理的保險方案和保費標準。