房企直擊

5月16日晚間，華夏幸福基業股份有限公司（股票代碼：600340.SH，以下簡稱“華夏幸福”）發布關于債務重組進展等事項的公告。

公告稱，2020年第四季度由于受宏觀經濟環境、行業環境、信用環境等多重因素的影響，華夏幸福面臨流動性階段性風，金融債務發生未能如期償還的情況，并發生相關訴訟、仲裁案件。為化解公司債務風險，加快促進公司有序經營，華夏幸福在省市政府及專班的指導和支持下積極推進《債務重組計劃》及相關事項落地實施工作。

截至2025年4月30日，《債務重組計劃》中2192億元金融債務通過簽約等方式實現債務重組的金額累計約為1922.73億元(含公司及下屬子公司發行的境內公司債券371.3億元的債券重組以及境外間接全資子公司發行的49.6億美元(約合人民幣335.32億元)債券重組)。

截至2025年4月30日，華夏幸福累計未能如期償還債務金額合計為230.30億元(不含利息，華夏幸福金融債務在簽署《債務重組協議》后將按照重組 協議約定的到期日執行，相應債務金額在調整后的到期日前將從未能如期償還 債務金額中予以剔除)。華夏幸福及下屬子公司新增未能如期償還銀行貸款、信托貸款等形式的債務金額為3.50億元，自2025年4月1日至2025年4月30日，華夏幸福及下屬子公司新增未能如期償還銀行貸款、信托貸款等形式的債務金額為3.50億元。

截至公告披露日，華夏幸福及下屬公司九通投資發行的境內公司債券存續余額為 251.15億元。債券存續余額變動原因主要為部分公司債券持有人申請注銷持有 的債券份額，前述注銷債券份額行為系債券投資者基于自身原因及考慮對債權 存續形式做出的自主安排，不涉及債務減免，不存在差異化兌付、內幕交易、 利益輸送及任何違反法律法規的情形，債券份額注銷后發行人將繼續按照《債務重組計劃》對相關債權人持有的債權進行償付。

華夏幸福境外間接全資子公司CFLD(CAYMAN) INVESTMENT LTD.在中國境外發行的美元債券(涉及面值總額為49.6億美元)協議安排重組已完成重組交割。

同時公告顯示，2023年11月21日華夏幸福完成信托計劃設立，信托規模為255.85億。元2024年3月7日，華夏幸福第八屆董事會第十八次會議審議通過《關于本次重大資產出售暨關聯交易報告書(草案)及其摘要的議案》等相關議案，擬以上述信托計劃 受益權份額抵償“兌抵接”類金融債權人合計不超過240.01億元金融債務，相關方案已于2024年3月29日經公司2024年第二次臨時股東大會審議通過。

截至2025年4月30日，華夏幸福以下屬公司股權搭建的“幸福精選平臺”股權抵償金融債務金額約為170.04億元，相關債權人對應獲得“幸福精選平臺”股權比例約為41.71%;

華夏幸福以下屬公司股權搭建的“幸福精選平臺”及“幸福優選平臺”股權抵償經營債務金額約為61.70億元，相關債權人對應獲得“幸福精選平臺” 股權比例約為2.90%，獲得“幸福優選平臺”股權比例約為11.85%。

公告中也提到了，自2025年4月1日至2025年4月30日期間，華夏幸福新增發生的訴訟、仲裁事 項涉案金額合計為14.19億元，目前相關案件尚在進展過程中，案件的最終結果存在不確定性，尚無法判斷對公司本期利潤或以后期間利潤的影響。

免責聲明：本文觀點僅代表作者本人，供參考、交流，不構成任何建議。